電大財(cái)務(wù)案例分析

1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析網(wǎng)考題庫一、單項(xiàng)選擇1、把若干財(cái)務(wù)比率用線性關(guān)系結(jié)合起來 , 以此評價(jià)企業(yè)信用水平的方法是 ( B ) A 杜邦分析法 B 沃爾綜合評分法 C預(yù)警分析法D經(jīng)營杠桿系數(shù)分析2、當(dāng)財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)不變時(shí), 凈資產(chǎn)收益的變動取決于( A)A 資產(chǎn)收益率的變動率B 銷售利潤率的變動率 C 資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的變動率D銷售凈利率的變動率3、若企業(yè)連續(xù)幾年的現(xiàn)金流量適合比率均為1, 則表明企業(yè)經(jīng)營活動所形成的現(xiàn)金流量 ( C)A不能滿足企業(yè)日?；拘枰?B 大于日常需要 C恰好能夠滿足企業(yè)日?；拘枰狣以上都不對 4、較高的現(xiàn)金比率一方面會使企業(yè)資產(chǎn)的流動性增強(qiáng), 另一方面也會帶來 ( D)A 存貨購進(jìn)的

2、減少B 銷售機(jī)會的喪失 C利息費(fèi)用的增加D機(jī)會成本的增加5、為了直接分析企業(yè)財(cái)務(wù)善和經(jīng)營成果在同行中所處的地位,需要進(jìn)行同業(yè)比較分析 , 其中行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)生的依據(jù)是 (D)A 歷史先進(jìn)水平 B 歷史平均水平 C行業(yè)先進(jìn)水平D行業(yè)平均水平 6、投資報(bào)酬分析最主要的分析主體是 (B)A上級主管部門 B投資人 C長期債人 D短期債權(quán)人 7、下列說法中 , 正確的是 ( A)A 對于股東來說 , 當(dāng)全部資本利潤高于借款利息率時(shí), 負(fù)債比例越高越好B 對于股東來說 , 當(dāng)全部資本利潤高于借款利息率時(shí), 負(fù)債比例越低越好C對于股東來說 , 當(dāng)全部資本利潤低于借款利息率時(shí), 負(fù)債比例越高越好 D對于股東來說

3、, 負(fù)債比例越高越好 , 與別出心裁因素?zé)o關(guān) .8 、 ABC公司 2008 年平均第股普通股市價(jià)為 17.8 元 , 每股收益 0.52元, 當(dāng)年宣布的每股為 0.25元, 則該公司的市盈率為 ( A)A34.23B71.2C25.12D68.469 、J 公司 2008 年的主營業(yè)務(wù)收入為 500 000 萬元，其年初資產(chǎn)總額為650 000 萬元，年末資產(chǎn)總額為600 000 萬元，則該公司的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為（ D ）A0。77B0。83C0。 4D0。8主營業(yè)務(wù)收入凈額為36000 萬元，流動資產(chǎn)平均余額為4000 萬元，固定資產(chǎn)平均余額為 8000 萬元，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為（3）10、下列各

4、項(xiàng)中，不影響毛利率變化的因素是（ A ）A 產(chǎn)品銷售量 B 產(chǎn)品售價(jià) C 生產(chǎn)成本 D 產(chǎn)品銷售結(jié)構(gòu)11、ABC公司 2008 年年實(shí)現(xiàn)利潤情況如一：主營業(yè)務(wù)收入4800 萬元，主營業(yè)務(wù)利潤 3000 萬元，其他業(yè)務(wù)利潤 68 萬元，存貨跌價(jià)損失56 萬元，營業(yè)費(fèi)用 280萬元，管理費(fèi)用 320 萬元，則營業(yè)利潤率為（ B ）、A 62.5%B 51.4%C50.25%D 64.2%12、下列財(cái)務(wù)比率中，不能反映企業(yè)獲利能力的指標(biāo)是（C ）A 總資產(chǎn)收益率 B 營業(yè)利潤率 C資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 D 長期資本收益率13、A 公司 2008 年年的流動資產(chǎn)為 240 000 萬元，流動負(fù)債為 150 00

5、0萬元，存貨為 40 000 萬元，則下列說法正確是（ B ）A 營運(yùn)資本為 50000 萬元 B 營運(yùn)資本為 90000 萬元 C流動比率為 0.625D 速動比率為 0.714、企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為 90 天，存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為180 天，則簡化計(jì)算營業(yè)周期為（ C ）A90 天 B180 天 C270天 D360天 15、下列各項(xiàng)中，屬于經(jīng)營活動損益的是（C）A 投資收益 B 補(bǔ)貼收入 C 主營業(yè)務(wù)利潤 D 凈利潤以下各項(xiàng)中不屬于流動負(fù)債的是（ D、預(yù)付帳款） 16、在杜邦財(cái)務(wù)分析體系中，綜合性最強(qiáng)的財(cái)務(wù)比率是（ A）A 凈資產(chǎn)收益率 B 總資產(chǎn)凈利率 C總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 D 銷售凈利率17

6、、下列各項(xiàng)中，屬于影響毛利率變動的外部因素是（A）A 市場售價(jià) B 產(chǎn)品結(jié)構(gòu) C 產(chǎn)品結(jié)構(gòu) D成本水平18、下列選項(xiàng)中，屬于經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是（D）A 購置固定資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額 B 分配股利所支付的現(xiàn)金C借款所收到的現(xiàn)金D購買商品支付的現(xiàn)金19、以下關(guān)于經(jīng)營所得現(xiàn)金的表達(dá)式中，正確的是（D）A經(jīng)營活動凈收益一非付現(xiàn)費(fèi)用 B利潤總額 +非付現(xiàn)費(fèi)用 C凈收益 - 非經(jīng)營凈收益+非付現(xiàn)費(fèi)用D凈收益 - 非經(jīng)營凈收益 - 非付現(xiàn)費(fèi)用20、ABC公司 2008 年的資產(chǎn)總額為 500 000 萬元，流動負(fù)債為 100 000萬元，長期負(fù)債為 15 000 萬元，該公司的資產(chǎn)負(fù)債率是 (D)A 2

7、9.89%B 20%C3%D 23%21、下列選項(xiàng)中，屬于經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是（A ）A購買商品支付的現(xiàn)金 B 購置固定資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額C分配股利所支付的現(xiàn)金D借款所收到的現(xiàn)金 22、下列選項(xiàng)中，屬于降低短期償債能力的表外因素的是（ D）A 準(zhǔn)備很快變現(xiàn)的長期資產(chǎn)B 可動用的銀行貸款指標(biāo)C 償債能力的聲譽(yù)D已貼現(xiàn)商業(yè)承兌匯票形成的或有負(fù)債23、經(jīng)營者分析資產(chǎn)運(yùn)用效率的目的是（ D）A 評價(jià)獲利能力 B判斷財(cái)務(wù)的安全性 C 評價(jià)償債能力 D發(fā)現(xiàn)和處置閑置資產(chǎn) 24、下列選項(xiàng)中，不屬于資產(chǎn)負(fù)債表中長期資產(chǎn)的是（ A） A 應(yīng)付債券 B 固定資產(chǎn) C 無形資產(chǎn) D長期投資25、下列各項(xiàng)中，可能

8、導(dǎo)致企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率變化的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)是（D）A 以固定資產(chǎn)對外投資（按賬面價(jià)值作價(jià)） B 收回應(yīng)收賬款 C 用現(xiàn)金購買債券 D 接收所有者投資轉(zhuǎn)入的固定資產(chǎn)26、在計(jì)算披露的經(jīng)濟(jì)增加值時(shí)，不需要調(diào)整的項(xiàng)目是（D）A 商譽(yù) B 研究開發(fā)費(fèi)用 C 重組費(fèi)用 D銷售成本27、利潤表上半部分反映經(jīng)營活動，下半部分反映非經(jīng)營活動，其分界點(diǎn)是（ B ）A 凈利潤 B 營業(yè)利潤 C 利潤總額 D主營業(yè)務(wù)利潤 28、在總資產(chǎn)收益率的計(jì)算公式中，分母是（D）A 長期資本額 B 期初資產(chǎn)余額 C期末資產(chǎn)余額D資產(chǎn)平均余額29、每元銷售現(xiàn)金凈流入能夠反映（C ）A 收益水平 B 現(xiàn)金的流動性 C 獲取現(xiàn)金的能力D財(cái)務(wù)彈

9、性30、下列各項(xiàng)中，能夠表明企業(yè)部分長期資產(chǎn)以流動負(fù)債作為資金來源的是（ A ）A 流動比率小于1B 營運(yùn)資本為正 C流動比率大于1D流動比率等于131、資產(chǎn)運(yùn)用效率是指資產(chǎn)利用的有效性和（B）A 真實(shí)性 B 充分性 C 流動性 D 完整性 32、如果企業(yè)速動比率很小，下列結(jié)論成立的是（ D）。A. 企業(yè)資產(chǎn)流動性很強(qiáng) B. 企業(yè)流動資金占用過多C. 企業(yè)短期償債能力很強(qiáng) D. 企業(yè)短期償債風(fēng)險(xiǎn)很大33、下列各項(xiàng)中，屬于以市場為基礎(chǔ)的指標(biāo)是（D）。A. 經(jīng)濟(jì)收益 B. 經(jīng)濟(jì)增加值 C. 自由現(xiàn)金流量 D. 市場增加值34、計(jì)算總資產(chǎn)收益率指標(biāo)時(shí)，其分子是（C）。A. 利潤總額 B. 凈利潤 C

10、. 息稅前利潤 D. 營業(yè)利潤35、下列不同的財(cái)務(wù)報(bào)表分析主體對財(cái)務(wù)報(bào)表分析的側(cè)重點(diǎn)不同，產(chǎn)生這種差異的原因，在于各分析主體的（ B ）。A. 分析對象的不同B. 分析目的的不同C. 分析方法不同D. 分析依據(jù)的不同36、財(cái)務(wù)報(bào)表分析采用的技術(shù)方法日漸增加，但最主要的分析方法（D ）。A. 因素分析法 B. 回歸分析法 C.模擬模型分析法 D.比較分析法37、與產(chǎn)權(quán)比率比較，資產(chǎn)負(fù)債率評價(jià)企業(yè)長期償債能力的側(cè)重點(diǎn)是（A）A、提示負(fù)債與資本的對應(yīng)關(guān)系 B、揭示財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的穩(wěn)健程度C、揭示債務(wù)償付安全性的物質(zhì)保障程度D 、揭示產(chǎn)權(quán)資本對債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的承受難力38、某公司當(dāng)年實(shí)現(xiàn)銷售收入 3800 萬元，

11、凈利潤 480 萬元，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為2，則資產(chǎn)凈利率為（ B、 25%）39、ABC公司 2008 年的每股市價(jià)為 18 元，每股凈資產(chǎn)為 4 元，則該公司的市凈率為（ A、4.5 ）40、下列指標(biāo)中，不能反映企業(yè)獲取現(xiàn)金能力的是（D）A、每元銷售現(xiàn)金流入B、每股經(jīng)營現(xiàn)金流量C、全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率D 、現(xiàn)金流量與當(dāng)期債務(wù)比41、企業(yè)管理者將持有的現(xiàn)金投資于“現(xiàn)金等價(jià)物”項(xiàng)目，其目的在于（ D 利用暫時(shí)閑置的資金賺取超過持有現(xiàn)金的收益）42、ABC公司 2009 年度的凈資產(chǎn)收益率目標(biāo)為 20%，資產(chǎn)負(fù)債率調(diào)整為 45%，則其資產(chǎn)凈利率應(yīng)達(dá)到（ B 11% ）43、產(chǎn)權(quán)比率的分母是（D）A. 資

12、產(chǎn)與負(fù)債之和 B. 負(fù)債總額 C.資產(chǎn)總額 D. 所有者權(quán)益總額44、企業(yè)對子公司進(jìn)行長期投資的根本目的在于（C）A.不讓資金閑置B.取得子公司分配的凈利潤C(jī). 為了控制子公司的生產(chǎn)經(jīng)營，取得間接收益D.取得子公司發(fā)放的現(xiàn)金股利45、C公司 2008 年年末無形資產(chǎn)凈值為30 萬元，負(fù)債總額為有者權(quán)益總額480 000 萬元。則有形凈值債務(wù)率是（B120 000 萬元，所）A. 1.2B. 0.25C.0.27D.1.2746、從營業(yè)利潤率的計(jì)算公式可以得知，當(dāng)主營業(yè)務(wù)收入一定時(shí)，影響該指標(biāo)高低的關(guān)鍵因素是（A）。 A.營業(yè)利潤 B.利潤總額能 C.凈利潤 D.主營業(yè)務(wù)利潤47、下列指標(biāo)中，受

13、到信用政策影響的是（C）A. 長期資本周轉(zhuǎn)率 B. 存貨周轉(zhuǎn)率 C. 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 D. 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率48、下列指標(biāo)中，不能用來計(jì)量企業(yè)業(yè)績的是（B）。A.經(jīng)濟(jì)增加值 B.資產(chǎn)負(fù)債率 C.現(xiàn)金流量 D投資收益率49、公司 2007 年實(shí)現(xiàn)營業(yè)利潤100 萬元，預(yù)計(jì)今年產(chǎn)銷量能增長10%，如果經(jīng)營杠桿系數(shù)為2，則 2008 年可望實(shí)現(xiàn)營業(yè)利潤額為（A）。A. 120 萬元 B. 200 萬元 C. 100 萬元 D. 110 萬元50、列關(guān)于銷售毛利率的計(jì)算公式中，正確的是（A）。A. 銷售毛利率 =1- 銷售成本率 B.銷售毛利率 =1- 成本費(fèi)用率C. 銷售毛利率 =1- 銷售利潤率 D

14、. 銷售毛利率 =1- 變動成本率51、企業(yè)的長期償債能力主要取決于（A）。A. 獲利能力的強(qiáng)弱 B. 負(fù)債的規(guī)模 C. 資產(chǎn)的短期流動性 D. 資產(chǎn)的規(guī)模52、預(yù)期未來現(xiàn)金流入的現(xiàn)值與凈投資的現(xiàn)值之差（ C ）。 A 凈現(xiàn)金流量 B 會計(jì)收益 C 經(jīng)濟(jì)收益 D 經(jīng)濟(jì)增加值53、2008 年主營業(yè)務(wù)收入凈額為 36000 萬元，流動資產(chǎn)平均余額 4000 萬元，固定資產(chǎn)平均余額為 8000 萬元，假定沒有其他資產(chǎn)，則該企業(yè) 2008 年的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為（ 3( 次 )）54、M公司 2008 年利潤總額為 4500 萬元，利息費(fèi)用為1500 萬元，該公司 2008年的利息償付倍數(shù)是（B ）A5

15、B2C3D455、經(jīng)營者分析資產(chǎn)運(yùn)用效率的目的是（D）A 評價(jià)獲利能力 B 判斷財(cái)務(wù)的安全性 C評價(jià)償債能力 D 發(fā)現(xiàn)和處置閑置資產(chǎn)56、利潤表中未分配的計(jì)算方法是（C）A 本年凈利潤本年利潤分配B 年初末分配利潤 +本年凈利潤C(jī)年初末分配利潤 +本年凈利潤 - 本年利潤分配D 年初末分配利潤 - 本年凈利潤57、ABC公司 2008 年的經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量為50000 萬元，同期則本支出為100000 萬元，同期現(xiàn)金股利為45000 萬元，同期存貨凈投資額為 -5000 萬元，則該企業(yè)的現(xiàn)金適合比率為（C ）A52.63%B50%C35.71%D34.48%58、在平均收帳期一定的情況下，營

16、業(yè)周期的長短主要取決于（A ）A 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)B 流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)C固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)D 生產(chǎn)周期59、銷售凈利率的計(jì)算公式中，分子是（A ）A 凈利潤 B 營業(yè)利潤 C 息稅前利潤 D利潤總額60、下列各項(xiàng)中，不能導(dǎo)致應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率下降的是（D）A、客戶故意拖延 B、客戶財(cái)務(wù)困難 C、企業(yè)信用政策的過寬 D、企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入的增加61、某企業(yè)期末速動比率為0.6, 以下各項(xiàng)中能引起該比率提高的是( B )A、收回應(yīng)收帳款 B 、取得短期銀行借款 C 、銀行提取現(xiàn)金D 、賒購商品62、債權(quán)人在進(jìn)行企業(yè)財(cái)務(wù)分析時(shí)，最為關(guān)注的是（c）A、資產(chǎn)運(yùn)營能力B 、獲利能力C、償債能力D 、發(fā)展能力63、股票

17、獲利率的計(jì)算公式中，分子是（A）A、普通股每股股利與每股市場利得之和B 、普通股每股市價(jià)C、普通股每股股利D、每股市場利得64、利用利潤表分析企業(yè)的長期償債能力時(shí)， 需要用到的財(cái)務(wù)指標(biāo)是 （D）A、資產(chǎn)負(fù)債率B 、產(chǎn)權(quán)比率C 、有形凈值債務(wù)率D 、利息償付倍數(shù)65、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的對象是（B）A 企業(yè)的籌資活動B 、企業(yè)的各項(xiàng)基本活動C 、企業(yè)的經(jīng)營活動D 、企業(yè)的投資活動66、處于成熟階段的企業(yè)在業(yè)績考核時(shí)，應(yīng)注重的財(cái)務(wù)指標(biāo)是（C）A、自由現(xiàn)金流量B 、現(xiàn)金流量C、資產(chǎn)收益率D、收入增長率67、當(dāng)息稅前利潤一定時(shí)，決定財(cái)務(wù)杠桿高低的是（B）A、固定成本B 、利息費(fèi)用C、資產(chǎn)規(guī)模D、每股收益68

18、、主營業(yè)務(wù)利潤下列各項(xiàng)指標(biāo)中， 能夠反映收益質(zhì)量的指標(biāo)是 （D）。A.每股收益B.每股經(jīng)營現(xiàn)金流量C.市盈率D.營運(yùn)指數(shù)69、在下列各項(xiàng)資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)中，屬于調(diào)整事項(xiàng)的是（C）。A.外匯匯率發(fā)生較大變動B.對一個(gè)企業(yè)的巨額投資C.已確定獲得或支付的賠償D.自然災(zāi)害導(dǎo)致的資產(chǎn)損失70、若流動比率大于1，則下列結(jié)論中一定成立的是（A）。A.營運(yùn)資金大于零B.資產(chǎn)負(fù)債率大于 1C.短期償債能力絕對有保障D.速動比率大于 171、某公司 2008 年年末資產(chǎn)總額為9 800 000 元，負(fù)債總額為 5 256 000元，據(jù)以計(jì)算的 2008 年的產(chǎn)權(quán)比率為（D）。A.0.54B.0.46C.0.8

19、6D.1.1672、下列財(cái)務(wù)比率中，能反映企業(yè)即時(shí)付現(xiàn)能力的是（D）。A.存貨周轉(zhuǎn)率B.流動比率C.速動比率D.現(xiàn)金比率73、 B 公司 2008 年年末負(fù)債總額為120 000 萬元，所有者權(quán)益總額為480 000萬元，則產(chǎn)權(quán)比率是（B）。A.5B.0.25C.0.2D.4二、多選1、審計(jì)報(bào)告的類型包括（ACDE）A 標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計(jì)報(bào)告B 贊成意見的審計(jì)報(bào)告C保留意見的審計(jì)報(bào)告D拒絕意見的審計(jì)報(bào)告E 否定意見的審計(jì)報(bào)告2、以下各項(xiàng)中屬于財(cái)務(wù)報(bào)表分析主體的有（ABCDE）A 債權(quán)人B 經(jīng)理人員C 投資人D 政府機(jī)構(gòu)E 企業(yè)職工3、下列關(guān)于有形凈值債務(wù)率的敘述中正確的是（ACE）A 有形凈

20、值債務(wù)率主要是用于衡量企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)程度和對債務(wù)的償還能力B 有形凈值債務(wù)率這個(gè)指標(biāo)越大，表明風(fēng)險(xiǎn)越小E 有形凈值債務(wù)率這個(gè)指標(biāo)越小，表明債務(wù)償還能力越弱4、比較分析法按照比較的對象分類，包括（ABD）A 歷史比較B 同業(yè)比較E 財(cái)務(wù)比率比較5、股票獲利率的高低取決于（AD）A 股利政策 B 現(xiàn)金股利的發(fā)放C股票股利 D 股票市場價(jià)格的狀況E 期末股份6、在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中應(yīng)披露的會計(jì)政策有（BCE）A 壞賬的數(shù)額 B 存貨的計(jì)價(jià)方法C所得稅的處理方法D 固定資產(chǎn)的使用年限E 收入確認(rèn)原則7、通貨膨脹對資產(chǎn)負(fù)債的影響，主要有（BDE）A 高估固定資產(chǎn)B 高估負(fù)債 C 低估凈資產(chǎn)價(jià)值D 低估存貨 E

21、低估長期資產(chǎn)價(jià)值8、下列各項(xiàng)中，影響資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的因素有（ABCDE）A 企業(yè)所處行業(yè)及經(jīng)營背景 B 企業(yè)經(jīng)營周期的長短 C 企業(yè)的資產(chǎn)構(gòu)成及其質(zhì)量D資產(chǎn)的管理力度 E 企業(yè)采用的財(cái)務(wù)政策9、以下各項(xiàng)中，屬于反映資產(chǎn)收益的指標(biāo)有（AC）A 總資產(chǎn)收益率B 每股收益 C 長期資本收益率D營業(yè)利潤率 E 凈資產(chǎn)收益率10、在下列資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目中，屬于籌資活動結(jié)果的有（AC）A 短期借款 B 長期投資 C 長期借款 D應(yīng)收賬款 E 留存收益11、下列各項(xiàng)活動中，屬于籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量項(xiàng)目有（ABCD）A 以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金B(yǎng) 支付現(xiàn)金股利C支付借款利息D 發(fā)行股票籌集資金E 收回長期債權(quán)投資本金

22、12、財(cái)務(wù)報(bào)表初步分析的內(nèi)容有（ABCD）A閱讀 B比較 C解釋 D調(diào)整 E計(jì)算指標(biāo)13、某公司當(dāng)年的稅后利潤很多，卻不能償還到期債務(wù)，為查清其原因，應(yīng)檢查的財(cái)務(wù)比率包括（ ABE ）A 資產(chǎn)負(fù)債率 B 流動比率 C 存貨周轉(zhuǎn)率 D 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率E 已獲利息倍數(shù)14、下列各項(xiàng)中，影響毛利率變動的內(nèi)部因素有（ A 市場開拓能力 B 成本管理水平 C產(chǎn)品構(gòu)成決策ABCD）D 企業(yè)戰(zhàn)略要求E 售價(jià)15、下列各項(xiàng)中 A 、財(cái)務(wù)費(fèi)用C、投資收益, 屬于非經(jīng)營活動損益的項(xiàng)目(B 、營業(yè)外收支D 、所得稅E 、管理費(fèi)用ABC )16、影響企業(yè)短期償債能力的表外因素（ABCDE）A、可動用銀行貸款指標(biāo)（增加

23、）B 、準(zhǔn)備很快變現(xiàn)的長期資產(chǎn) （增加）C 、償債能力的聲譽(yù)（增加）D、未決訴訟形成的或有負(fù)債（減少）E 、為其他單位提供擔(dān)保形成的或有負(fù)債（減少）17、以下屬于短期償債能力衡量指標(biāo)的有（ABCE）A、流動比率B 、速動比率C、現(xiàn)金比率D 、資產(chǎn)負(fù)債率E 、營運(yùn)資本18、比較分析法按照比較的對象分為（ABD）按比較的指標(biāo)分類：CE，結(jié)構(gòu)百分比A 、歷史比較B 、同業(yè)比較C 、總量指標(biāo)比較D 、預(yù)算比較E 、財(cái)務(wù)比率比較19、在使用經(jīng)濟(jì)增加值評價(jià)公司整體業(yè)績時(shí)，最有意義的指標(biāo)是（A 、真實(shí)的經(jīng)濟(jì)增加值B 、披露的經(jīng)濟(jì)增加值C、基本的經(jīng)濟(jì)增加值D、特殊的經(jīng)濟(jì)增加值BC）E 、以上各項(xiàng)都是20、財(cái)務(wù)

24、報(bào)表分析的原則的有（ABCDE）A. 目的明確原則B 、全面分析原則C 動態(tài)分析原則D，成本效益原則E.系統(tǒng)分析原則21、國有資本金效率評價(jià)的對象包括（AB）A國家控股企業(yè)B 國有獨(dú)資企業(yè)C有限責(zé)任公司D股份有限公司E 所有私有制企業(yè)22、在杜邦分析圖中可以發(fā)現(xiàn)，提高凈資產(chǎn)收益率的途徑有（ ABCDE）A、使銷售收入增長高于成本和費(fèi)用的增加幅度B、降低公司的銷貨成本或經(jīng)營費(fèi)C、提高總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、在不危及企業(yè)財(cái)務(wù)安全的前提下，增加債務(wù)規(guī)模，增大權(quán)益乘數(shù)E、提高銷售凈利率23、在下列各項(xiàng)業(yè)績評價(jià)指標(biāo)中，屬于非財(cái)務(wù)計(jì)量指標(biāo)的有（ABCDE）A、市場占有率B 、質(zhì)量與服務(wù)C、創(chuàng)新D 、生產(chǎn)力E 、雇

25、員培訓(xùn)24、依據(jù)杜邦分析法，當(dāng)權(quán)益乘數(shù)一定時(shí)，影響資產(chǎn)凈利率的指標(biāo)有（AC ）A、銷售凈利率B 、資產(chǎn)負(fù)債率C、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D、產(chǎn)權(quán)比率 E 、負(fù)債總額25、下列各項(xiàng)中，決定息稅前利潤的的因素包括（ABCDE）A、主營業(yè)務(wù)利潤 B、其他業(yè)務(wù)利潤 C、營業(yè)利潤 D、管理費(fèi)用 E 、財(cái)務(wù)費(fèi)用26、下列各項(xiàng)活動中，屬于經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量項(xiàng)目有（ABCD）。A. 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金B(yǎng). 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金C. 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金D. 收到的稅費(fèi)返還 E. 收回投資所收到的現(xiàn)金27、下列各項(xiàng)中屬于股東權(quán)益的有（ABCDE）。A.股本B.資本公積C.盈余公積D.未分配利潤

26、E.法定公益金 28、盈余公積包括的項(xiàng)目有（ ADE）。A. 法定盈余公積 B.一般盈余公積 C.非常盈余公積D.任意盈余公積E.法定公益金29、利用資產(chǎn)負(fù)債表分析長期償債能力的指標(biāo)主要有（ACD）。A.資產(chǎn)負(fù)債率B.利息償付倍數(shù)C.產(chǎn)權(quán)比率D.有形凈值債務(wù)率E.固定支出償付倍數(shù)利用利潤表分析長期償債能力的指標(biāo)是：BE30、下列關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債率的敘述中，正確的有（ACDE ）A. 資產(chǎn)負(fù)債率是負(fù)債總額與資產(chǎn)總額的比值B. 資產(chǎn)負(fù)債率是產(chǎn)權(quán)比率的倒數(shù)C. 對債權(quán)人來說，資產(chǎn)負(fù)債率越低越好D. 對經(jīng)營者來說，資產(chǎn)負(fù)債率應(yīng)控制在適度的水平E. 對股東來說， 資產(chǎn)負(fù)債率越高越好 31、以下屬于短期償債能

27、力衡量指標(biāo)的有（ABCE）。A. 流動比率 B. 速動比率C. 現(xiàn)金比率 D. 資產(chǎn)負(fù)債率 E.營運(yùn)資本 32、在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中應(yīng)披露的會計(jì)估計(jì)有（ AB）。A. 長期待攤費(fèi)用的攤銷期 B. 存貨的毀損和過時(shí)損失C. 借款費(fèi)用的處理 D. 所得稅的處理方法 E.壞賬損失的核算 33、經(jīng)營杠桿系數(shù)的主要用途有（AD）。A. 營業(yè)利潤的預(yù)測分析 B. 利潤總額分析 C. 每股收益分析D. 營業(yè)利潤的考核分析 E. 毛利率分析34、一項(xiàng)投資被確認(rèn)為現(xiàn)金等價(jià)物必須同時(shí)具備的條件有（ABCD）。A. 持有期限短 B. 流動性強(qiáng) C. 易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金D. 價(jià)值變動風(fēng)險(xiǎn)小 E. 收益能力強(qiáng) 35、在

28、依據(jù)綜合毛利率的計(jì)算公式，影響綜合毛利率水平的直接因素（ ABCDE ）A 產(chǎn)品銷售比重 B 各產(chǎn)品毛利率C企業(yè)銷售總額D 產(chǎn)品銷售數(shù)量 E 貢獻(xiàn)毛益 36、以下屬于財(cái)務(wù)報(bào)表分析內(nèi)容的有 ( ABCDE )A 償債能力分析B 投資報(bào)酬分析C資產(chǎn)運(yùn)用效率分析D 獲利能力分析 E 現(xiàn)金流動分析37、下列各項(xiàng)指標(biāo)中，能夠反映財(cái)務(wù)彈性的指標(biāo)有（ ADE ）B 是收益質(zhì)量指標(biāo)C是獲取現(xiàn)金能力指標(biāo)A 現(xiàn)金流量適合比 B 營運(yùn)指數(shù) C每股經(jīng)營現(xiàn)金流量 D現(xiàn)金股利保障倍數(shù) E 現(xiàn)金再投資比率三、判斷題1、決定息稅前利潤的因素主要有主營業(yè)務(wù)利潤，其他業(yè)務(wù)利潤，營業(yè)費(fèi)用和管理費(fèi)用（對）2、債務(wù)償還的強(qiáng)制程度和緊迫

29、性被視為負(fù)債的質(zhì)量（對）3、營運(yùn)資金是一個(gè)相對指標(biāo)，有利于不同企業(yè)之間的比較（錯(cuò)）4、計(jì)算任何一項(xiàng)資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)率時(shí)，其周轉(zhuǎn)額均為營業(yè)收入（錯(cuò)）5、營業(yè)周期越短，資產(chǎn)流動性越強(qiáng)，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)相對越快（對）6、如果企業(yè)有良好的償債能力的聲譽(yù)，也能提高短期償債能力（對）7、現(xiàn)金流量適合比率是反映現(xiàn)金流動性的指標(biāo)之一（錯(cuò)）8、在資本總額，息稅前利潤相同情況下， 負(fù)債比例越大，財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越大 （對）9、在評價(jià)企業(yè)長期償債能力時(shí)，不必考慮經(jīng)營租賃對長期償債能力的影響（錯(cuò)）10、當(dāng)流動資產(chǎn)小于流動負(fù)債時(shí)，說明部分長期資產(chǎn)是以流動負(fù)債作為資金來源的（對）11、對企業(yè)市盈率高低的評價(jià)必須依據(jù)當(dāng)時(shí)金融市場的平均市盈率

30、進(jìn)行，并非越高越好或越低越好（對）12、有形凈值是指所有者權(quán)益減去無形資產(chǎn)凈值后的余額（對）13、企業(yè)負(fù)債比率越高，財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越大，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越?。ㄥe(cuò)）14、企業(yè)的現(xiàn)金股利保障倍數(shù)越大，表明該企業(yè)支付現(xiàn)金股利的能力越強(qiáng)（對）15、為準(zhǔn)確計(jì)算應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)效率，其周轉(zhuǎn)額應(yīng)使用賒銷金額（對）16、衡量一個(gè)企業(yè)短期償債能力的大小，只要關(guān)注企業(yè)的流動資產(chǎn)的多少和質(zhì)量如何就行了（錯(cuò)）17、速動資產(chǎn)總額中不包含存貨（對）18、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的對象是企業(yè)的經(jīng)營活動（錯(cuò)）19、依據(jù)杜邦分析原理，在其他因素不變的情況下，提高權(quán)益乘數(shù)，將提高凈資產(chǎn)收益率（對）20、流動資產(chǎn)的流動性期限在1 年以內(nèi)（錯(cuò)）21、資產(chǎn)的

31、運(yùn)用效率也會受到資產(chǎn)質(zhì)量的影響。（對）22、每股收益是評價(jià)上市公司獲利能力的基本和核心指標(biāo)。（對）23、資產(chǎn)轉(zhuǎn)化成現(xiàn)金的時(shí)間越短，資產(chǎn)預(yù)計(jì)出售價(jià)格與實(shí)際出售價(jià)格的差異越小，說明流動性越強(qiáng)。（對）24、 經(jīng)營杠桿系數(shù)為基期貢獻(xiàn)毛益與基期營業(yè)利潤之比。（對）25、 財(cái)務(wù)報(bào)表分析主要為投資人服務(wù)。（錯(cuò)）26、 市場增加值是總市值減去總資本后的余額。（對）27、 市凈率是普通股每股市價(jià)與每股凈資產(chǎn)的比例關(guān)系。（對）28、 對企業(yè)的短期償債能力進(jìn)行分析主要是進(jìn)行流動比率的同業(yè)比較、歷史比較和預(yù)算比較分析。（錯(cuò)）29、 利用應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)和收入基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)之和可以簡化計(jì)算營業(yè)周期。（對）30、 產(chǎn)

32、權(quán)比率就是負(fù)債總額與所有者權(quán)益總額的比值。（對）31、 利息償付倍數(shù)就是息稅前利潤與利息費(fèi)用的比值。（對）32、 財(cái)務(wù)杠桿總是發(fā)揮正效應(yīng)。（錯(cuò)）33、 影響主營業(yè)務(wù)收入變動的因素有產(chǎn)品銷售數(shù)量和銷售單價(jià)。（對）34、 長期資本是企業(yè)全部借款與所有者權(quán)益的合計(jì)。（錯(cuò)）35、 比較分析法是財(cái)務(wù)報(bào)表最常用的方法。（對）36、 每股經(jīng)營現(xiàn)金流量反映了每股流通在外的普通股所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。該指標(biāo)越高越為股東們所接受。（對）37、 一般來講，企業(yè)獲利能力越強(qiáng)，則長期償債能力越強(qiáng)。（對）38、 債務(wù)保障率越高，企業(yè)承擔(dān)債務(wù)能力越強(qiáng).( 對)中央廣播電視大學(xué)2010-2011 學(xué)年度第二學(xué)期“開放本科”期末考

33、試（開卷）財(cái)務(wù)案例研究試題一、單項(xiàng)案例分析題（每題15 分，共 30 分）1 根據(jù)教材案例六的資料，闡述財(cái)務(wù)總監(jiān)的具體職能。2 中國證監(jiān)會上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)施辦法對投資者和發(fā)行人雙方利益的保護(hù)提出了哪些規(guī)定？其目的是什么？二、綜合案例分析題（本題70 分）要求：請利用所學(xué)的財(cái)務(wù)管理知識點(diǎn)評下面的案例（分析不得少于1000 字）。企業(yè)內(nèi)控機(jī)制的建立，必須以資金控制為重心。浙江JY 股份公司（以下簡稱JY 股份）在加強(qiáng)內(nèi)部資金控制機(jī)制方面有這樣一些好的經(jīng)驗(yàn)：一、建立完整的內(nèi)控管理制度JY股份結(jié)合自身行業(yè)特點(diǎn)和發(fā)展前景，實(shí)行集中統(tǒng)一與分級管理相結(jié)合的管理體制。公司本部為資金管理中心和投資中

34、心，實(shí)行“五個(gè)統(tǒng)一” ：統(tǒng)一資金調(diào)配、統(tǒng)一對外投資、統(tǒng)一購建固定資產(chǎn)、統(tǒng)一利潤分配和統(tǒng)一內(nèi)部結(jié)算價(jià)格；所屬子公司和分公司為利潤中心和成本中心，管理目標(biāo)是降低成本、節(jié)約開支、增加收入。公司以財(cái)務(wù)管理為主線，建立一套層次分明、責(zé)任明確的目標(biāo)計(jì)劃體系，制定從材料采購到產(chǎn)品銷售、從物流到資金流、從經(jīng)濟(jì)核算到內(nèi)部控制等涉及財(cái)務(wù)管理和會計(jì)核算的管理制度。在劃分內(nèi)控職責(zé)時(shí)，將管理責(zé)任落實(shí)到每位員工，員工既是責(zé)任者，又是管理者，通過自控、互控和?？匦问剑挤涝O(shè)卡、環(huán)環(huán)相扣，形成嚴(yán)密的控制系統(tǒng)。在制度建設(shè)中，公司重點(diǎn)抓好“四查四建” ：一是查歷史上決策情況，建立科學(xué)的決策程序；二是查應(yīng)收賬款及賒銷情況，建立完整

35、的應(yīng)收賬款（貨款）管理辦法；三是查存貨資金的占用，建立嚴(yán)格的采購、驗(yàn)收、儲存管理制度，積極實(shí)施ABC 管理法。有條件時(shí)實(shí)行“零點(diǎn)庫存”制四是查各項(xiàng)成本費(fèi)用的支出水平，建立以標(biāo)準(zhǔn)成本、定額費(fèi)用為內(nèi)容的管理辦法。二、實(shí)行資金全面預(yù)算管理一定時(shí)期的資金預(yù)算體現(xiàn)了企業(yè)最高權(quán)力機(jī)關(guān)在這一時(shí)期的經(jīng)營思想、經(jīng)營目標(biāo)和經(jīng)營決策。它的核心功能在于對企業(yè)的業(yè)務(wù)流、資金流進(jìn)行全面的整合和規(guī)劃，并按照職責(zé)范圍落實(shí)到相應(yīng)的責(zé)任單位或個(gè)人。為了充分發(fā)揮預(yù)算管理的作用，公司成立單位預(yù)算管理委員會。委員會要對整個(gè)預(yù)算編制、審核的過程進(jìn)行認(rèn)真調(diào)查、調(diào)整、反復(fù)計(jì)算分析；圍繞總體目標(biāo)，找差距、提建議、想辦法，解決矛盾，制定切實(shí)有效

36、的預(yù)算編制、執(zhí)行、調(diào)控、考核以及各項(xiàng)預(yù)算資料收集運(yùn)用制度。全面預(yù)算由公司本部綜合預(yù)算和分公司預(yù)算構(gòu)成。綜合預(yù)算包括(1) 以公司經(jīng)營成果為核心的盈利預(yù)測；(2) 以現(xiàn)金流量為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)收支預(yù)算；(3) 以公司技術(shù)改造、固定資產(chǎn)和對外投資為主要內(nèi)容的投資預(yù)算。分公司預(yù)算是公司各分公司的生產(chǎn)經(jīng)營及經(jīng)營成果的預(yù)測和計(jì)劃。預(yù)算編制程序采取“二下一上”的辦法，要求細(xì)化到可以具體操作，并能定量考核，列出各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)的明細(xì)表。在預(yù)算編制過程中，公司上下充分交流信息，統(tǒng)一認(rèn)識，使各級責(zé)任人明確責(zé)任和目標(biāo)，避免決策疏漏和使用上的浪費(fèi)，從根本上杜絕經(jīng)營決策的隨意性。三、制定嚴(yán)格的授權(quán)批準(zhǔn)制度綜合預(yù)算的批準(zhǔn)權(quán)集中在

37、公司本部，如在執(zhí)行過程中因特殊情況需變更預(yù)算項(xiàng)目或金額，按審批權(quán)限逐級調(diào)整。調(diào)整額在 5 萬元以下的由總經(jīng)理授權(quán)，財(cái)務(wù)部審定； 5 萬元以上的由財(cái)務(wù)部審核，報(bào)總經(jīng)理批準(zhǔn)；對單位土建工程投資的預(yù)算調(diào)整，每增加 l 萬元以上的需報(bào)財(cái)務(wù)部審定，總經(jīng)理批準(zhǔn)； 1 萬元以下由各分（子）公司報(bào)財(cái)務(wù)部審定、批準(zhǔn)。月度財(cái)務(wù)收支預(yù)算在每月的 15 日調(diào)整一次， 各分（子）公司的預(yù)算調(diào)整資料必須提交財(cái)務(wù)部審核，財(cái)務(wù)部根據(jù)各部門的用款計(jì)劃進(jìn)行檢查、分析，結(jié)合上月實(shí)際和本月的銷售，往來款清理和銀行短期貨款等情況，平衡后報(bào)總經(jīng)理批準(zhǔn)執(zhí)行。年度預(yù)算在每年的 6 月調(diào)整一次。授權(quán)的額度大小反映了被授權(quán)者參與公司經(jīng)營管理的深

38、淺程度，解決原則性與靈活性的協(xié)調(diào)關(guān)系。四、重點(diǎn)加強(qiáng)采購與付款、銷售與收款、生產(chǎn)與成本三大環(huán)節(jié)的資金控制采購過程主要控制請購、訂購、合同審計(jì)、驗(yàn)收和付款五個(gè)環(huán)節(jié)?？刂拼胧┲饕校?1) 設(shè)專職采購員，生產(chǎn)、銷售部門不能自行采購，采購員不能兼辦類似銷售、會計(jì)等其他業(yè)務(wù)。物資的請購、訂購、合同審計(jì)、驗(yàn)收和付款由各個(gè)部門明確分工，各負(fù)其責(zé)。 (2) 購必須有計(jì)劃，有合同，采購費(fèi)用也要有計(jì)劃。 (3) 嚴(yán)把驗(yàn)收入庫關(guān)與付款結(jié)算關(guān)，出納部門依據(jù)經(jīng)公司驗(yàn)收部門簽字、審計(jì)部門審計(jì)核實(shí)、財(cái)務(wù)部長審批后的各種原始單據(jù)承付貨采款，缺一不可。銷售過程主要控制訂立銷售合同、編制發(fā)貨單、開票收款等環(huán)節(jié)，控制措施主要有：(

39、1) 公司設(shè)銷售部專門負(fù)責(zé)銷售業(yè)務(wù)， 各分（子）公司與采購合設(shè)供銷科辦理有辦銷售業(yè)務(wù)，其他人員不能自行銷售。 (2) 銷售業(yè)務(wù)合同簽訂、銷售方式和結(jié)算方式的選擇等各個(gè)環(huán)節(jié)，都要經(jīng)過批準(zhǔn)。 (3) 嚴(yán)密登記分期收款銷售、委托代銷、移庫代銷或受托代銷，嚴(yán)格銷售檢查。 (4) 建立銷售退回的控制制度。 (5) 針對不同的銷售單位采用不同的結(jié)算方式。如本地的轉(zhuǎn)賬支票、小額現(xiàn)金，外地的銀行匯票、異地托收及出口信用證等，均根據(jù)不同的資信等級選用。財(cái)務(wù)部門設(shè)立分地區(qū)、分用戶性質(zhì)的來款結(jié)算明細(xì)賬，專人詳細(xì)登記，每月結(jié)賬后編制大額往來結(jié)算戶余額表分送總經(jīng)理及有關(guān)責(zé)任部門。各有關(guān)責(zé)任部門建立相應(yīng)的客戶往來款臺賬，

40、每月與財(cái)務(wù)部門核對，在合同履行期內(nèi)及時(shí)清理，對超期未收回的須將案卷移送合同辦公室，報(bào)經(jīng)公司主管領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)后，派專人前往清理和催討， 。并通過法律途徑解決，失去訴訟時(shí)效的，要追究責(zé)任人的經(jīng)濟(jì)責(zé)任。貨款回收迸度，與責(zé)任人的獎懲掛鉤。根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營環(huán)節(jié)和組織結(jié)構(gòu)合理設(shè)置成本中心，確定職責(zé)范圍和管理權(quán)限，強(qiáng)調(diào)成本中心負(fù)責(zé)人承擔(dān)的責(zé)任。每年修訂一次原材料消耗、機(jī)物料消耗及各項(xiàng)費(fèi)用定額。財(cái)務(wù)部門監(jiān)督成本定額執(zhí)行情況，按月、季、年及時(shí)分析成本費(fèi)用升降原因，建立各項(xiàng)費(fèi)用歸口管理制度、費(fèi)用支出獎罰制度和費(fèi)用分析制度。五、健全重大經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的決策與執(zhí)行程序公司重大投資決策均吸收財(cái)務(wù)人員參與，由財(cái)務(wù)部門根據(jù)歷史數(shù)據(jù)和當(dāng)前

41、市場形勢，分析公司經(jīng)營的優(yōu)勢和不足，預(yù)測該投資的動態(tài)投資回收期，估算經(jīng)濟(jì)增加值，報(bào)董事會審議決定。已開始的投資項(xiàng)目，進(jìn)行密切跟蹤。同時(shí)，建立在建工程項(xiàng)目責(zé)任制。不論項(xiàng)目大小，均需立項(xiàng)，進(jìn)行可行性論證、經(jīng)濟(jì)評估，明確項(xiàng)目負(fù)責(zé)人、工程負(fù)責(zé)人、簽訂項(xiàng)目責(zé)任制。六、強(qiáng)化資金預(yù)算的執(zhí)行分析根據(jù)資金流轉(zhuǎn)各環(huán)節(jié)和經(jīng)營特點(diǎn)，由各部門按月歸口分析各項(xiàng)指標(biāo)，如供應(yīng)部門負(fù)責(zé)機(jī)物料儲備和消耗的分析；生產(chǎn)部門負(fù)責(zé)生產(chǎn)計(jì)劃完成、能源消耗、原料儲備分析；動力部門負(fù)責(zé)設(shè)備利用率、完好率分析；銷售部負(fù)責(zé)產(chǎn)品、合同履行率分析；財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的綜合分析。所有分析都要寫成書面報(bào)告。財(cái)務(wù)部重點(diǎn)分析現(xiàn)金流量執(zhí)行情況。按縱向分析各

42、分（子）公司的收支完成額，按橫向分析收支結(jié)構(gòu)：從材料采購、投資、歸還借款、工資性支出、其他各類經(jīng)營管理費(fèi)用等分析支出結(jié)構(gòu)；從營業(yè)收入、勞務(wù)收入、應(yīng)收款回收、短期借款額度、投資收益等方面分析收入結(jié)構(gòu)，并提出針對性的改進(jìn)措施。試卷代號： 1030中央廣播電視大學(xué)2010-2011 學(xué)年度第二學(xué)期“開放本科”期末考試（開卷）財(cái)務(wù)案例研究試題答案及評分標(biāo)準(zhǔn)（供參考）2011年 7 月一、單項(xiàng)案例分析題（每題15 分，共 30 分）1 答：財(cái)務(wù)總監(jiān)作為所有者權(quán)益的代表，其根本職能就是進(jìn)行財(cái)務(wù)監(jiān)督，硬化產(chǎn)權(quán)約束。財(cái)務(wù)總監(jiān)向集團(tuán)母公司和子公司負(fù)雙重責(zé)任，企業(yè)的財(cái)務(wù)總監(jiān)在集團(tuán)總部領(lǐng)導(dǎo)下進(jìn)行工作，并行使如下職權(quán)

43、：審核子公司的重要財(cái)務(wù)報(bào)表和報(bào)告；參與制定子公司的財(cái)務(wù)管理規(guī)定，監(jiān)督檢查子公司各級財(cái)務(wù)運(yùn)作和資金收支情況；財(cái)務(wù)總監(jiān)與經(jīng)理聯(lián)簽批準(zhǔn)規(guī)定限額范圍內(nèi)的企業(yè)經(jīng)營性、融資性、投資性、固定資產(chǎn)資金支用和匯往境外資金及擔(dān)保貸款事項(xiàng)；參與擬定子公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)、決算方案；參與擬定子公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；參與擬定子公司發(fā)行公司債券的方案；參與擬定所屬部門和二級公司的承包方案；審核子公司新項(xiàng)目投資的可行性；每半年向國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)部門報(bào)告本企業(yè)的資產(chǎn)和經(jīng)濟(jì)效益變化情況，對企業(yè)有關(guān)經(jīng)營的重大問題要及時(shí)報(bào)告。2 答： (1) 發(fā)行人設(shè)置贖回條款和回售條款就是為了保護(hù)投資者和發(fā)行人雙方的利益所作出的規(guī)定。(2)

44、 贖回條款是為了保護(hù)發(fā)行人而設(shè)立的，旨在迫使持有可轉(zhuǎn)換債券的投資者提前將其轉(zhuǎn)換成股票，從而達(dá)到增加股本、降低負(fù)債的目的，也避免利率下調(diào)造成的損失。(3) 回售條款是指發(fā)行人股票價(jià)格在一段時(shí)間連續(xù)低于轉(zhuǎn)股價(jià)格后達(dá)到一定的幅度時(shí)，可轉(zhuǎn)換債券持有人按事先約定的價(jià)格將所持有的債券賣給發(fā)行人。投資者應(yīng)特別關(guān)注這一條款，設(shè)置的目的在于有效的控制投資者一旦轉(zhuǎn)股不成帶來的收益風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也可以降低可轉(zhuǎn)換債券的票面利率。二、綜合案例分析題（本題70 分）（根據(jù)本課程的性質(zhì)，本綜合案例分析題命題教師將不提供標(biāo)準(zhǔn)答案或參考答案，評卷教師可根據(jù)學(xué)生回答問題的科學(xué)性和合理性給予適當(dāng)?shù)姆謹(jǐn)?shù)）。財(cái)務(wù)案例研究單項(xiàng)案例參考答案案

45、例一華南石油化工股份有限公司治理結(jié)構(gòu)1. 法人治理結(jié)構(gòu)的功能與要點(diǎn)。(1) 法人治理結(jié)構(gòu)包括四大機(jī)構(gòu)：股東大會、董事會、經(jīng)理層和監(jiān)事會。(2) 股東大會是公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)，董事會是公司的經(jīng)營決策機(jī)構(gòu)，經(jīng)理層屬于執(zhí)行機(jī)構(gòu)，監(jiān)事會是監(jiān)督機(jī)構(gòu)。(3) 股東會議的組成及功能。股東會議是由公司股東組成的機(jī)構(gòu)。在股份公司，股東是指持有公司股票的投資者，在有限公司，股東是指認(rèn)購公司股份的投資者。股東可以是自然人，也可以是法人。股東依法憑據(jù)所持有的股份行使其權(quán)利， 享受法定的經(jīng)濟(jì)利益。 這些權(quán)利和經(jīng)濟(jì)利益包括取得股權(quán)收益的收益權(quán)；對公司資本的擁有權(quán)；在審議董事會的建議和財(cái)務(wù)報(bào)告時(shí)的投票權(quán)；對董事的選舉權(quán)和在董事

46、玩忽職守、未能盡到受托責(zé)任時(shí)的起訴權(quán)。股東也要依法承擔(dān)與其所持有的股份相適應(yīng)的義務(wù)和責(zé)任。一般情況下，股東對公司只有間接管理權(quán)。這種間接管理機(jī)是通過股東會議實(shí)現(xiàn)的。股東會議是公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)。董事會的組成和公司的重大決策等必須得到股東會議的認(rèn)可和批準(zhǔn)方為有效。所以，股東大會是股東表達(dá)其意志、利益和要求的主要場所和工具。從理論上講， 公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)是股東會議， 它決定公司的重大事項(xiàng)， 但就一個(gè)擁有眾多股東的公司來說，不可能讓所有的股東定期聚會來對公司的業(yè)務(wù)活動進(jìn)行領(lǐng)導(dǎo)和管理。因此，股東們需要推選出能夠代表自己利益的、有能力的、值得信賴的少數(shù)代表， 組成一個(gè)小型的機(jī)構(gòu)替股東代理和管理公司，這就是董事

47、會。董事長是公司的法定代表人。（ 4）董事會及其功能。董事會是公司的決策機(jī)關(guān)，對股東大會負(fù)責(zé)，依法對公司進(jìn)行經(jīng)營管理。董事會對外代表公司進(jìn)行業(yè)務(wù)活動，對內(nèi)管理公司的生產(chǎn)和經(jīng)營。也就是說公司的所有內(nèi)外事務(wù)和業(yè)務(wù)都在董事會的領(lǐng)導(dǎo)下進(jìn)行。（ 5）經(jīng)理及其功能。經(jīng)理是公司事務(wù)和業(yè)務(wù)的執(zhí)行機(jī)構(gòu)，它由包括總經(jīng)理、副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人等在內(nèi)的高級管理人員組成，負(fù)責(zé)處理公司的日常經(jīng)營事務(wù)。這些高級管理人員受聘于董事會，在董事會授權(quán)范圍內(nèi)擁有公司事務(wù)的管理權(quán)，負(fù)責(zé)處理公司的日常經(jīng)營事務(wù)。其中，總經(jīng)理是負(fù)責(zé)公司日常業(yè)務(wù)活動的最重要的管理人員。（6）監(jiān)事會及其功能。監(jiān)事會是對董事會和經(jīng)理執(zhí)行業(yè)務(wù)的活動實(shí)行監(jiān)督的機(jī)構(gòu)

48、。監(jiān)事會作為公司的監(jiān)察機(jī)構(gòu)，其職責(zé)是對董事會和經(jīng)理的活動實(shí)施監(jiān)督。其內(nèi)容包括一般業(yè)務(wù)上的監(jiān)察，也包括會計(jì)事務(wù)上的，但對內(nèi)它一般不能參與公司的業(yè)務(wù)決策和管理，對外一般無權(quán)代表公司。2. 該公司的監(jiān)事會、審計(jì)委員會、和審計(jì)部（內(nèi)部審計(jì)）這三者職能是否重疊 ?三者的關(guān)系是什么？華南石油化工股份有限公司所設(shè)置的監(jiān)事會、 審計(jì)委員會、和審計(jì)部（內(nèi)部審計(jì)）這三者職能是不重疊的，其原因是由于三者的職能及其地位不同而決定的。因?yàn)楸O(jiān)事會是該公司的監(jiān)督機(jī)構(gòu)， 是對董事會和經(jīng)理執(zhí)行的業(yè)務(wù)活動實(shí)施監(jiān)督。監(jiān)事會作為公司的監(jiān)察機(jī)構(gòu)，其職責(zé)是對董事會和經(jīng)理的活動實(shí)施監(jiān)督；審計(jì)委員會是該公司董事會下面設(shè)立的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，向董事會

49、負(fù)責(zé)并報(bào)告工作，代表董事會監(jiān)督財(cái)務(wù)報(bào)告過程和內(nèi)部控制，以保證財(cái)務(wù)報(bào)告的可信性和公司各項(xiàng)活動的合規(guī)性；可以說董事會下各專業(yè)委員會的設(shè)計(jì)是強(qiáng)化董事會職能的發(fā)展趨勢和必要舉措。審計(jì)部則是該公司審計(jì)委員會下設(shè)的業(yè)務(wù)辦公室，負(fù)責(zé)承辦審計(jì)委員會的有關(guān)具體事務(wù)。審計(jì)委員會能夠?qū)徍斯緝?nèi)部審計(jì)工作計(jì)劃；聽取公司內(nèi)部審計(jì)部門匯報(bào)，解決提出的問題。審計(jì)委員會應(yīng)確保公司內(nèi)部審計(jì)部門有足夠的預(yù)算與人力并在公司有適當(dāng)?shù)牡匚弧?. 該公司為什么要提出保護(hù)中小股東權(quán)益的措施這個(gè)問題？都采取了哪些保護(hù)措施？之所以提出保護(hù)中小股東權(quán)益這個(gè)問題， 是因?yàn)樵谀壳暗纳鲜泄緝?nèi)， 經(jīng)常出現(xiàn)中小股東遭欺詐或壓制的狀況，為盡量避免此類問題的發(fā)生，該公司提出了保護(hù)中小股東權(quán)益的以下具體措施： 嚴(yán)格按照國際上市公司的標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易，避免同業(yè)競爭，注重與投資者的溝通，提高投資者關(guān)系服務(wù)質(zhì)量。該公司制定了一系列的投資者服務(wù)計(jì)劃： 建立和健全及時(shí)與投資者溝通和及時(shí)披露信息的機(jī)制以提高公司的透明度，通過面對面會談、電子郵件、電話、傳真等多種形式，及時(shí)解答投資者、分析師的問題，搜集并分析證券分析師對公司的分析報(bào)告以及投資者對公司的意見，每月定期向公司管理層反饋投資者的意見，使公司管理層了解投資者關(guān)心的焦點(diǎn)問題。