新資本管理辦法實(shí)施后,權(quán)重法下的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)調(diào)整案例分析

1、權(quán)重法下的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)調(diào)整案例分析新資本辦法通過嚴(yán)格資本定義、擴(kuò)張風(fēng)險(xiǎn)覆蓋范圍等措施強(qiáng)化了商業(yè)銀行的資本約束機(jī)制，積極引導(dǎo)商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。本文通過案例，分析權(quán)重法下商業(yè)銀行應(yīng)如何調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，逐步從高資本消耗的規(guī)模擴(kuò)張向資本節(jié)約的內(nèi)涵發(fā)展模式轉(zhuǎn)變,提升發(fā)展質(zhì)量。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重主要變化一是小幅上調(diào)了對(duì)國內(nèi)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重(由 0、 20% 上調(diào)為20% 、 25%); 二是下調(diào)了對(duì)符合條件的小微企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重（從100% 下調(diào)到 75% ）；三是下調(diào)對(duì)個(gè)人貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重（從 100% 調(diào)到 75% ）；四是新增了除因行使抵押權(quán)而持有并在法律規(guī)定處分期限內(nèi)的非自用不動(dòng)產(chǎn)外的其他非自用不動(dòng)產(chǎn)（

2、主要指投資性房地下產(chǎn)和超法律規(guī)定處分期限的不動(dòng)產(chǎn)抵債資產(chǎn)）的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重（1250% ）。相同資本配置不同資產(chǎn)對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營的影響例：比較 1000 萬元資本分別配置在一般企業(yè)貸款、小微企業(yè)貸款、一般個(gè)人貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營指標(biāo)（資產(chǎn)規(guī)模、定價(jià)、年收益）的差異。主要假設(shè)如下：資本充足率假設(shè)： 資本充足率 11% ，最低預(yù)期資本回報(bào)率15%。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重參數(shù)： 一般企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重100% ，小微企業(yè)貸款和一般個(gè)人貸款風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重 75% 。利率參數(shù)： 以一年期為例，三類貸款利率按基準(zhǔn)利率上浮20%為 7.2% 。表 11000 萬元資本配置不同資產(chǎn)對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營成果的影響項(xiàng)目名稱一般企業(yè)貸款小微企業(yè)貸款一般個(gè)人貸

3、款可配置資產(chǎn)規(guī)模 (萬元 )90911212112121年收益（萬元）655873873結(jié)論： 按權(quán)重法計(jì)量，在相同資本成本條件下,商業(yè)銀行可以配置更大規(guī)模的小微企業(yè)貸款和一般個(gè)人貸款,實(shí)現(xiàn)更高的收益水平且具有較強(qiáng)的定價(jià)優(yōu)勢,其次是一般企業(yè)貸款。為節(jié)約資本和提高收益回報(bào)，商業(yè)銀行應(yīng)回歸理性增長，實(shí)施精細(xì)化管理，以“約束優(yōu)先、控制規(guī)模、調(diào)整結(jié)構(gòu)、提高質(zhì)量”為重點(diǎn)，適當(dāng)限制高資本消耗型業(yè)務(wù)的發(fā)展 ,積極推動(dòng)低資本消耗型業(yè)務(wù)的發(fā)展，樹立以價(jià)值導(dǎo)向與可持續(xù)發(fā)展為核心內(nèi)容的經(jīng)營趨向。相同價(jià)值不動(dòng)產(chǎn)資本成本占用情況例：比較價(jià)值1000萬元的固定資產(chǎn)、處分期內(nèi)抵債不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)、超處分期抵債不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)、投資性房

4、地產(chǎn)和一般企業(yè)貸款對(duì)資本成本的占用及收益情況，主要假設(shè)如下：資本充足率假設(shè)：資本充足率11% 。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重參數(shù)：固定資產(chǎn)、處分期內(nèi)抵債不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重100% 、超處分期抵債不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)和投資性房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重1250% ，一般企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重100% 。表 2價(jià)值 1000 萬元不動(dòng)產(chǎn)的資本成本占用情況項(xiàng)目名稱固定處分期內(nèi)超處分期投資性占用資本成本（萬元）可發(fā)放一般企業(yè)貸款額度（萬元）資產(chǎn)抵債不動(dòng)產(chǎn)資抵債不動(dòng)產(chǎn)房地產(chǎn)產(chǎn)資產(chǎn)11011013751375100010001250012500結(jié)論 : 不動(dòng)產(chǎn)類風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)是資本高消耗型資產(chǎn)，最低風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100% ，最高為1250% ，其中：超處分期的抵債不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)和投資性房地產(chǎn)消耗的資本成本是100% 權(quán)重風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)(如一般企業(yè)貸款)的 12.5 倍、是 75% 權(quán)重風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) (如小微企業(yè)貸款和一般個(gè)人貸款)的 16.7 倍，對(duì)應(yīng)的效益產(chǎn)出遠(yuǎn)不能與資