第6章投資管理--營(yíng)運(yùn)資金管理ppt課件

1、第六章 投資管理營(yíng)運(yùn)資金管理吉文麗吉文麗2019-022019-02第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理才干目的：才干目的：1 1正確計(jì)算最正確現(xiàn)金持有量；正確計(jì)算最正確現(xiàn)金持有量；2 2正確制定應(yīng)收賬款政策；正確制定應(yīng)收賬款政策；3 3正確計(jì)算存貨管理本錢(qián)；正確計(jì)算存貨管理本錢(qián)；知識(shí)目的：知識(shí)目的：1 1了解現(xiàn)金的持有動(dòng)機(jī)與現(xiàn)金管理本錢(qián)的構(gòu)成；了解現(xiàn)金的持有動(dòng)機(jī)與現(xiàn)金管理本錢(qián)的構(gòu)成；2 2掌握最正確現(xiàn)金持有量的計(jì)算；掌握最正確現(xiàn)金持有量的計(jì)算；3 3掌握應(yīng)收賬款管理本錢(qián)及應(yīng)收賬款政策制定；掌握應(yīng)收賬款管理本錢(qián)及應(yīng)收賬款政策制定；4 4掌握存貨管理本錢(qián)的構(gòu)成及存貨經(jīng)濟(jì)批量決策；掌握存貨管理本錢(qián)的構(gòu)成及存貨經(jīng)濟(jì)

2、批量決策；5 5掌握存貨經(jīng)濟(jì)批量決策。掌握存貨經(jīng)濟(jì)批量決策。 第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理第一節(jié)第一節(jié) 營(yíng)運(yùn)資金概述營(yíng)運(yùn)資金概述一、營(yíng)運(yùn)資金的含義一、營(yíng)運(yùn)資金的含義營(yíng)運(yùn)資金又稱(chēng)循環(huán)資本，是指一個(gè)企業(yè)維持日常運(yùn)營(yíng)所營(yíng)運(yùn)資金又稱(chēng)循環(huán)資本，是指一個(gè)企業(yè)維持日常運(yùn)營(yíng)所需的資金，通常指流動(dòng)資產(chǎn)減去流動(dòng)負(fù)債后的差額。需的資金，通常指流動(dòng)資產(chǎn)減去流動(dòng)負(fù)債后的差額。營(yíng)運(yùn)資金總額流動(dòng)資產(chǎn)總額營(yíng)運(yùn)資金總額流動(dòng)資產(chǎn)總額- -流動(dòng)負(fù)債總額流動(dòng)負(fù)債總額二、營(yíng)運(yùn)資金的特點(diǎn)二、營(yíng)運(yùn)資金的特點(diǎn)一流動(dòng)資產(chǎn)的特點(diǎn)一流動(dòng)資產(chǎn)的特點(diǎn)1 1投資回收期短；投資回收期短；2 2占用形狀經(jīng)常變動(dòng)占用形狀經(jīng)常變動(dòng)3 3具有并存性；具有并存性；4 4具

3、有動(dòng)搖性具有動(dòng)搖性第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二流動(dòng)負(fù)債的特點(diǎn)二流動(dòng)負(fù)債的特點(diǎn)1 1籌資速度快；籌資速度快；2 2籌資彈性大籌資彈性大3 3籌資本錢(qián)低；籌資本錢(qián)低；4 4籌資風(fēng)險(xiǎn)大籌資風(fēng)險(xiǎn)大三、營(yíng)運(yùn)資金的周轉(zhuǎn)三、營(yíng)運(yùn)資金的周轉(zhuǎn)營(yíng)運(yùn)資金周轉(zhuǎn)通常與現(xiàn)金周轉(zhuǎn)親密相關(guān)，現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)資金周轉(zhuǎn)通常與現(xiàn)金周轉(zhuǎn)親密相關(guān)，現(xiàn)金的周轉(zhuǎn)過(guò)程主要包括：的周轉(zhuǎn)過(guò)程主要包括：1 1存貨周轉(zhuǎn)期存貨周轉(zhuǎn)期2 2應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期3 3應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。普通來(lái)說(shuō)，存貨周轉(zhuǎn)期和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期越長(zhǎng)，普通來(lái)說(shuō)，存貨周轉(zhuǎn)期和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期越長(zhǎng)，應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期越短，營(yíng)運(yùn)資金數(shù)額就越大；應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期越短，營(yíng)運(yùn)資金數(shù)額就越大；

4、相反，存貨周轉(zhuǎn)期和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期越短，相反，存貨周轉(zhuǎn)期和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期越短，應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期越長(zhǎng)，營(yíng)運(yùn)資金數(shù)額就越小。應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期越長(zhǎng)，營(yíng)運(yùn)資金數(shù)額就越小。此外，營(yíng)運(yùn)資金周轉(zhuǎn)的數(shù)額還遭到償債風(fēng)險(xiǎn)、此外，營(yíng)運(yùn)資金周轉(zhuǎn)的數(shù)額還遭到償債風(fēng)險(xiǎn)、收益要求和本錢(qián)約束等要素的制約。收益要求和本錢(qián)約束等要素的制約。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理第二節(jié)第二節(jié) 現(xiàn)金管理現(xiàn)金管理一、現(xiàn)金管理的目的一、現(xiàn)金管理的目的合理確定現(xiàn)金持有量，使得現(xiàn)金在保證企業(yè)正常運(yùn)營(yíng)及合理確定現(xiàn)金持有量，使得現(xiàn)金在保證企業(yè)正常運(yùn)營(yíng)及納稅需求的情況下，將閑置現(xiàn)金用于投資，以防止或納稅需求的情況下，將閑置現(xiàn)金用于投資，以防止或減少現(xiàn)金閑置的時(shí)機(jī)本錢(qián)及管

5、理本錢(qián)，提高現(xiàn)金的收減少現(xiàn)金閑置的時(shí)機(jī)本錢(qián)及管理本錢(qián)，提高現(xiàn)金的收益性。益性。二、企業(yè)持有現(xiàn)金的動(dòng)機(jī)二、企業(yè)持有現(xiàn)金的動(dòng)機(jī)主要是基于買(mǎi)賣(mài)動(dòng)機(jī)、預(yù)防動(dòng)機(jī)和投機(jī)動(dòng)機(jī)。主要是基于買(mǎi)賣(mài)動(dòng)機(jī)、預(yù)防動(dòng)機(jī)和投機(jī)動(dòng)機(jī)。三、現(xiàn)金管理總本錢(qián)三、現(xiàn)金管理總本錢(qián)企業(yè)持有現(xiàn)金的本錢(qián)通常由以下三個(gè)部分組成：企業(yè)持有現(xiàn)金的本錢(qián)通常由以下三個(gè)部分組成：第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理一持有本錢(qián)一持有本錢(qián)持有本錢(qián)是企業(yè)因保管一定的現(xiàn)金余額而發(fā)生的管理費(fèi)持有本錢(qián)是企業(yè)因保管一定的現(xiàn)金余額而發(fā)生的管理費(fèi)用及由此而喪失的再投資收益時(shí)機(jī)本錢(qián)。包括：用及由此而喪失的再投資收益時(shí)機(jī)本錢(qián)。包括：管理費(fèi)用、時(shí)機(jī)本錢(qián)管理費(fèi)用、時(shí)機(jī)本錢(qián)以以Q Q表示資金持有

6、量；表示資金持有量；R R表示現(xiàn)金的時(shí)機(jī)本錢(qián)，即有價(jià)證表示現(xiàn)金的時(shí)機(jī)本錢(qián)，即有價(jià)證券的利息率，那么：券的利息率，那么：時(shí)機(jī)本錢(qián)額現(xiàn)金平均持有量時(shí)機(jī)本錢(qián)額現(xiàn)金平均持有量預(yù)算期利率預(yù)算期利率Q/2Q/2R RRQ/2RQ/2第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二轉(zhuǎn)換本錢(qián)二轉(zhuǎn)換本錢(qián)即現(xiàn)金同有價(jià)證券之間相互轉(zhuǎn)換的本錢(qián)。即現(xiàn)金同有價(jià)證券之間相互轉(zhuǎn)換的本錢(qián)。假設(shè)假設(shè)F F表示每次固定的轉(zhuǎn)換本錢(qián)，表示每次固定的轉(zhuǎn)換本錢(qián)，A A表示某一時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金表示某一時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金需求量；那么一定時(shí)期內(nèi)全年的總轉(zhuǎn)換本錢(qián)為：需求量；那么一定時(shí)期內(nèi)全年的總轉(zhuǎn)換本錢(qián)為：轉(zhuǎn)換本錢(qián)證券轉(zhuǎn)換次數(shù)預(yù)算期內(nèi)轉(zhuǎn)換本錢(qián)證券轉(zhuǎn)換次數(shù)預(yù)算期內(nèi)每次轉(zhuǎn)換的固每次轉(zhuǎn)換的固

7、定轉(zhuǎn)換費(fèi)定轉(zhuǎn)換費(fèi)A/QA/QF F現(xiàn)金管理本錢(qián)中的轉(zhuǎn)換本錢(qián)與現(xiàn)金持有量成反比例關(guān)系?，F(xiàn)金管理本錢(qián)中的轉(zhuǎn)換本錢(qián)與現(xiàn)金持有量成反比例關(guān)系。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理三短缺本錢(qián)三短缺本錢(qián)包括直接損失與間接損失。直接損失是由于現(xiàn)金的短缺包括直接損失與間接損失。直接損失是由于現(xiàn)金的短缺使企業(yè)消費(fèi)運(yùn)營(yíng)及投資遭到影響而呵斥的損失。間接使企業(yè)消費(fèi)運(yùn)營(yíng)及投資遭到影響而呵斥的損失。間接損失是由于現(xiàn)金的短缺而給企業(yè)帶來(lái)的無(wú)形的損失，損失是由于現(xiàn)金的短缺而給企業(yè)帶來(lái)的無(wú)形的損失，如不能及時(shí)付款呵斥企業(yè)信譽(yù)損害等。如不能及時(shí)付款呵斥企業(yè)信譽(yù)損害等?，F(xiàn)金的短缺本錢(qián)與現(xiàn)金持有量呈反方向變動(dòng)關(guān)系?，F(xiàn)金的短缺本錢(qián)與現(xiàn)金持有量呈反方向

8、變動(dòng)關(guān)系。三、最正確現(xiàn)金持有量確實(shí)定三、最正確現(xiàn)金持有量確實(shí)定確定最正確現(xiàn)金持有量的方式主要有本錢(qián)分析方式和存確定最正確現(xiàn)金持有量的方式主要有本錢(qián)分析方式和存貨方式。貨方式。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理一本錢(qián)分析方式一本錢(qián)分析方式本錢(qián)分析方式是根據(jù)現(xiàn)金有關(guān)本錢(qián)，分析預(yù)測(cè)其總本錢(qián)本錢(qián)分析方式是根據(jù)現(xiàn)金有關(guān)本錢(qián)，分析預(yù)測(cè)其總本錢(qián)最低時(shí)現(xiàn)金持有量的一種方法。運(yùn)用本錢(qián)分析方式確最低時(shí)現(xiàn)金持有量的一種方法。運(yùn)用本錢(qián)分析方式確定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，只思索因持有一定量的現(xiàn)金定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，只思索因持有一定量的現(xiàn)金而產(chǎn)生的時(shí)機(jī)本錢(qián)及短缺本錢(qián)，而不予思索管理費(fèi)用而產(chǎn)生的時(shí)機(jī)本錢(qián)及短缺本錢(qián)，而不予思索管理費(fèi)用和轉(zhuǎn)換

9、本錢(qián)。和轉(zhuǎn)換本錢(qián)。時(shí)機(jī)本錢(qián)與現(xiàn)金持有量呈正比例變動(dòng)；短缺本錢(qián)與現(xiàn)金時(shí)機(jī)本錢(qián)與現(xiàn)金持有量呈正比例變動(dòng)；短缺本錢(qián)與現(xiàn)金持有量呈反方向變動(dòng)。如教材圖持有量呈反方向變動(dòng)。如教材圖6 61 1所示所示第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理運(yùn)用本錢(qián)分析方式確定最正確現(xiàn)金持有量的步驟是：運(yùn)用本錢(qián)分析方式確定最正確現(xiàn)金持有量的步驟是：1 1根據(jù)不同現(xiàn)金持有量測(cè)算并確定有關(guān)本錢(qián)數(shù)值；根據(jù)不同現(xiàn)金持有量測(cè)算并確定有關(guān)本錢(qián)數(shù)值；2 2按照不同現(xiàn)金持有量及其有關(guān)本錢(qián)資料編制最正確按照不同現(xiàn)金持有量及其有關(guān)本錢(qián)資料編制最正確現(xiàn)金持有量測(cè)算表；現(xiàn)金持有量測(cè)算表；3 3在測(cè)算表中找出總本錢(qián)最低時(shí)的現(xiàn)金持有量，即最在測(cè)算表中找出總本錢(qián)最低時(shí)的

10、現(xiàn)金持有量，即最正確現(xiàn)金持有量。在這種方式下，最正確現(xiàn)金持有量，正確現(xiàn)金持有量。在這種方式下，最正確現(xiàn)金持有量，就是持有現(xiàn)金而產(chǎn)生的時(shí)機(jī)本錢(qián)與短缺本錢(qián)之和最小就是持有現(xiàn)金而產(chǎn)生的時(shí)機(jī)本錢(qián)與短缺本錢(qián)之和最小時(shí)的現(xiàn)金持有量。時(shí)的現(xiàn)金持有量。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二存貨方式二存貨方式將存貨經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型原理用于確定目的現(xiàn)金持有量，將存貨經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型原理用于確定目的現(xiàn)金持有量，其著眼點(diǎn)也是現(xiàn)金相關(guān)本錢(qián)之和最低。其著眼點(diǎn)也是現(xiàn)金相關(guān)本錢(qián)之和最低。1 1存貨方式的假定前提存貨方式的假定前提運(yùn)用存貨方式確定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，是以以下假設(shè)運(yùn)用存貨方式確定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，是以以下假設(shè)為前提的：為前提的

11、：1 1企業(yè)所需求的現(xiàn)金可經(jīng)過(guò)證券變現(xiàn)獲得，且證券企業(yè)所需求的現(xiàn)金可經(jīng)過(guò)證券變現(xiàn)獲得，且證券變現(xiàn)的不確定性很?。蛔儸F(xiàn)的不確定性很?。? 2企業(yè)預(yù)算期內(nèi)現(xiàn)金需求總量可以預(yù)測(cè)；企業(yè)預(yù)算期內(nèi)現(xiàn)金需求總量可以預(yù)測(cè)；第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理3 3假設(shè)收入是每隔一段時(shí)間發(fā)生一次，而現(xiàn)金的支假設(shè)收入是每隔一段時(shí)間發(fā)生一次，而現(xiàn)金的支出過(guò)程比較穩(wěn)定、動(dòng)搖較小，而且每當(dāng)現(xiàn)金余額降至出過(guò)程比較穩(wěn)定、動(dòng)搖較小，而且每當(dāng)現(xiàn)金余額降至零時(shí)，均經(jīng)過(guò)部分證券變現(xiàn)得以補(bǔ)足零時(shí)，均經(jīng)過(guò)部分證券變現(xiàn)得以補(bǔ)足4 4證券的利率或報(bào)酬率以及每次固定性買(mǎi)賣(mài)費(fèi)用可證券的利率或報(bào)酬率以及每次固定性買(mǎi)賣(mài)費(fèi)用可以得悉。以得悉。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理2

12、 2存貨方式的目的存貨方式的目的存貨方式確定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，對(duì)短缺本錢(qián)不思索，存貨方式確定最正確現(xiàn)金持有量時(shí)，對(duì)短缺本錢(qián)不思索，只對(duì)時(shí)機(jī)本錢(qián)和固定性轉(zhuǎn)換本錢(qián)予以思索。即：只對(duì)時(shí)機(jī)本錢(qián)和固定性轉(zhuǎn)換本錢(qián)予以思索。即：現(xiàn)金管理總本錢(qián)現(xiàn)金管理總本錢(qián)= =時(shí)機(jī)本錢(qián)時(shí)機(jī)本錢(qián) + + 固定性轉(zhuǎn)換本錢(qián)固定性轉(zhuǎn)換本錢(qián)存貨方式的目的是求出可以使現(xiàn)金管理的時(shí)機(jī)本錢(qián)與轉(zhuǎn)存貨方式的目的是求出可以使現(xiàn)金管理的時(shí)機(jī)本錢(qián)與轉(zhuǎn)換本錢(qián)之和堅(jiān)持最低的現(xiàn)金持有量。當(dāng)持有現(xiàn)金的時(shí)換本錢(qián)之和堅(jiān)持最低的現(xiàn)金持有量。當(dāng)持有現(xiàn)金的時(shí)機(jī)本錢(qián)與證券變現(xiàn)的買(mǎi)賣(mài)本錢(qián)相等時(shí)，現(xiàn)金管理的總機(jī)本錢(qián)與證券變現(xiàn)的買(mǎi)賣(mài)本錢(qián)相等時(shí)，現(xiàn)金管理的總本錢(qián)最低，此時(shí)的

13、現(xiàn)金持有量即為最正確現(xiàn)金持有量。本錢(qián)最低，此時(shí)的現(xiàn)金持有量即為最正確現(xiàn)金持有量。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理3 3最正確現(xiàn)金持有量確實(shí)定最正確現(xiàn)金持有量確實(shí)定以以TCTC表示現(xiàn)金管理的相關(guān)總本錢(qián)；表示現(xiàn)金管理的相關(guān)總本錢(qián)；Q Q表示最正確現(xiàn)金持表示最正確現(xiàn)金持有量；有量；R R表示現(xiàn)金的時(shí)機(jī)本錢(qián)，即有價(jià)證券的利息率；表示現(xiàn)金的時(shí)機(jī)本錢(qián)，即有價(jià)證券的利息率；A A表示某一時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金需求量；表示某一時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金需求量；F F表示每次有價(jià)證券與表示每次有價(jià)證券與現(xiàn)金的轉(zhuǎn)換本錢(qián)。那么最正確現(xiàn)金持有量計(jì)算公司為：現(xiàn)金的轉(zhuǎn)換本錢(qián)。那么最正確現(xiàn)金持有量計(jì)算公司為：第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理RAFQ/2AFRTC2【例【例6

14、-16-1】某企業(yè)估計(jì)全年現(xiàn)金總需求量為】某企業(yè)估計(jì)全年現(xiàn)金總需求量為4040萬(wàn)，其收萬(wàn)，其收支情況較穩(wěn)定，每次有價(jià)證券變現(xiàn)的固定費(fèi)用為支情況較穩(wěn)定，每次有價(jià)證券變現(xiàn)的固定費(fèi)用為10001000元，計(jì)算最正確現(xiàn)金持有量、最低現(xiàn)金管理本錢(qián)、證元，計(jì)算最正確現(xiàn)金持有量、最低現(xiàn)金管理本錢(qián)、證券變現(xiàn)次數(shù)及時(shí)間。知有價(jià)證券利率為券變現(xiàn)次數(shù)及時(shí)間。知有價(jià)證券利率為8 8?！窘馕觥浚骸窘馕觥浚?知：知：A A4040萬(wàn)，萬(wàn)，R R8 8，F(xiàn) F10001000最正確現(xiàn)金需求量為最正確現(xiàn)金需求量為1 1萬(wàn)，最低現(xiàn)金管理本錢(qián)為萬(wàn)，最低現(xiàn)金管理本錢(qián)為80008000元。元。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理10000%8/10

15、004000002Q8000%810004000002TC四、現(xiàn)金的日常管理四、現(xiàn)金的日常管理一郵政信箱法一郵政信箱法二銀行業(yè)務(wù)集中法二銀行業(yè)務(wù)集中法該方法縮短了現(xiàn)金從客戶(hù)到企業(yè)的中間周轉(zhuǎn)時(shí)間，但在該方法縮短了現(xiàn)金從客戶(hù)到企業(yè)的中間周轉(zhuǎn)時(shí)間，但在多處設(shè)立收賬中心，添加了相應(yīng)的費(fèi)用支出。為此，多處設(shè)立收賬中心，添加了相應(yīng)的費(fèi)用支出。為此，企業(yè)應(yīng)在權(quán)衡利弊得失的根底上，做出能否采用銀行企業(yè)應(yīng)在權(quán)衡利弊得失的根底上，做出能否采用銀行業(yè)務(wù)集中法的決策，這需求計(jì)算分散收賬收益凈額。業(yè)務(wù)集中法的決策，這需求計(jì)算分散收賬收益凈額。分散收賬收益凈額分散收賬前應(yīng)收賬款投資額分散分散收賬收益凈額分散收賬前應(yīng)收賬款

16、投資額分散收賬后應(yīng)收賬款投資額收賬后應(yīng)收賬款投資額企業(yè)綜合資金本錢(qián)率因增企業(yè)綜合資金本錢(qián)率因增設(shè)收賬中心每年添加費(fèi)用額設(shè)收賬中心每年添加費(fèi)用額第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理【例【例6-26-2】某企業(yè)分散收賬前應(yīng)收賬款為】某企業(yè)分散收賬前應(yīng)收賬款為300300萬(wàn)元，分散萬(wàn)元，分散收款后應(yīng)收賬款為收款后應(yīng)收賬款為200200萬(wàn)元，經(jīng)測(cè)算，企業(yè)添加收款萬(wàn)元，經(jīng)測(cè)算，企業(yè)添加收款中心估計(jì)每年多添加支出中心估計(jì)每年多添加支出4 4元，企業(yè)加權(quán)平均的資本元，企業(yè)加權(quán)平均的資本本錢(qián)為本錢(qián)為10%10%，試分析該企業(yè)能否應(yīng)采用多個(gè)收款中心，試分析該企業(yè)能否應(yīng)采用多個(gè)收款中心法。法?！窘馕觥浚悍稚⑹召~收益凈額【解析】：

17、分散收賬收益凈額= =300-200300-20010%-4=610%-4=6萬(wàn)元，闡明企業(yè)建立多個(gè)收款中心，可獲得凈收萬(wàn)元，闡明企業(yè)建立多個(gè)收款中心，可獲得凈收益益3 3萬(wàn)元。因此，企業(yè)應(yīng)采用多個(gè)收款中心法。萬(wàn)元。因此，企業(yè)應(yīng)采用多個(gè)收款中心法。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理五、現(xiàn)金支出的管理五、現(xiàn)金支出的管理與現(xiàn)金收入的管理相反，現(xiàn)金支出管理的主要義務(wù)是盡與現(xiàn)金收入的管理相反，現(xiàn)金支出管理的主要義務(wù)是盡能夠延緩現(xiàn)金的支出時(shí)間。延期支付賬款的方法普通能夠延緩現(xiàn)金的支出時(shí)間。延期支付賬款的方法普通有以下幾種：有以下幾種：一合理利用一合理利用“浮游量。浮游量。所謂現(xiàn)金所謂現(xiàn)金“浮游量，是指企業(yè)賬戶(hù)上現(xiàn)金余

18、額與銀行浮游量，是指企業(yè)賬戶(hù)上現(xiàn)金余額與銀行賬戶(hù)上所示的存款余額之間的差額。賬戶(hù)上所示的存款余額之間的差額。二推遲支付應(yīng)付款。二推遲支付應(yīng)付款。三采用匯票付款。三采用匯票付款。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理第三節(jié)第三節(jié) 應(yīng)收賬款的管理應(yīng)收賬款的管理一、應(yīng)收賬款的產(chǎn)生一、應(yīng)收賬款的產(chǎn)生優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，要求企業(yè)必需不斷的擴(kuò)展銷(xiāo)售量，優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，要求企業(yè)必需不斷的擴(kuò)展銷(xiāo)售量，添加其銷(xiāo)售收入。賒銷(xiāo)方式的產(chǎn)生，可以使得企業(yè)擴(kuò)添加其銷(xiāo)售收入。賒銷(xiāo)方式的產(chǎn)生，可以使得企業(yè)擴(kuò)展銷(xiāo)售量，展銷(xiāo)售量， 添加銷(xiāo)售收入。添加銷(xiāo)售收入。二、應(yīng)收賬款管理目的二、應(yīng)收賬款管理目的盡能夠降低時(shí)機(jī)本錢(qián)和應(yīng)收賬款管理本錢(qián)、壞賬損

19、失。盡能夠降低時(shí)機(jī)本錢(qián)和應(yīng)收賬款管理本錢(qián)、壞賬損失。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理三、應(yīng)收賬款的管理本錢(qián)三、應(yīng)收賬款的管理本錢(qián)一時(shí)機(jī)本錢(qián)一時(shí)機(jī)本錢(qián)與企業(yè)維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需求的資金數(shù)量即應(yīng)收賬款投與企業(yè)維持賒銷(xiāo)業(yè)務(wù)所需求的資金數(shù)量即應(yīng)收賬款投資額、資金本錢(qián)率有關(guān)。經(jīng)過(guò)以下公式計(jì)算：資額、資金本錢(qián)率有關(guān)。經(jīng)過(guò)以下公式計(jì)算：應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)應(yīng)收賬款的年均資金占用額應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)應(yīng)收賬款的年均資金占用額資資本本錢(qián)率本本錢(qián)率應(yīng)收賬款的年均資金占用額應(yīng)收賬款的年均余額應(yīng)收賬款的年均資金占用額應(yīng)收賬款的年均余額變變動(dòng)本錢(qián)率動(dòng)本錢(qián)率應(yīng)收賬款年均余額應(yīng)收款全年總額應(yīng)收賬款年均余額應(yīng)收款全年總額/ /應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收

20、賬款周轉(zhuǎn)率年賒銷(xiāo)額年賒銷(xiāo)額應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)/360/360第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理因此，應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)因此，應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)年賒銷(xiāo)額年賒銷(xiāo)額平均收賬天數(shù)平均收賬天數(shù)/360變動(dòng)本錢(qián)率變動(dòng)本錢(qián)率資本本錢(qián)資本本錢(qián)率。率。式中，平均收賬天數(shù)普通按客戶(hù)各自賒銷(xiāo)額占總賒銷(xiāo)額式中，平均收賬天數(shù)普通按客戶(hù)各自賒銷(xiāo)額占總賒銷(xiāo)額比重為權(quán)數(shù)的一切客戶(hù)收賬天數(shù)的加權(quán)平均數(shù)計(jì)算；比重為權(quán)數(shù)的一切客戶(hù)收賬天數(shù)的加權(quán)平均數(shù)計(jì)算；資金本錢(qián)率普通可按有價(jià)證券利息率計(jì)算。資金本錢(qián)率普通可按有價(jià)證券利息率計(jì)算。【例【例6-3】某企業(yè)估計(jì)全年賒銷(xiāo)額為】某企業(yè)估計(jì)全年賒銷(xiāo)額為300萬(wàn)，應(yīng)收賬款平萬(wàn)，應(yīng)收賬款

21、平均收賬天數(shù)為均收賬天數(shù)為60天，變動(dòng)本錢(qián)率為天，變動(dòng)本錢(qián)率為60，資金本錢(qián)，資金本錢(qián)率為率為10，那么應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)為多少？，那么應(yīng)收賬款的時(shí)機(jī)本錢(qián)為多少？第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二管理本錢(qián)二管理本錢(qián)應(yīng)收賬款的管理本錢(qián)是企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)展日常管理而應(yīng)收賬款的管理本錢(qián)是企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)展日常管理而耗費(fèi)的開(kāi)支，如：耗費(fèi)的開(kāi)支，如：1客戶(hù)資信調(diào)查費(fèi)用、應(yīng)收賬客戶(hù)資信調(diào)查費(fèi)用、應(yīng)收賬款賬簿記錄費(fèi)用；款賬簿記錄費(fèi)用；2收賬費(fèi)用和其他費(fèi)用。收賬費(fèi)用和其他費(fèi)用。三壞賬本錢(qián)三壞賬本錢(qián)應(yīng)收賬款的壞賬本錢(qián)是應(yīng)收賬款所存在的無(wú)法收回的能應(yīng)收賬款的壞賬本錢(qián)是應(yīng)收賬款所存在的無(wú)法收回的能夠性給企業(yè)帶來(lái)的損失即為壞賬本

22、錢(qián)，這一本錢(qián)普通夠性給企業(yè)帶來(lái)的損失即為壞賬本錢(qián)，這一本錢(qián)普通與應(yīng)收賬款數(shù)量同方向變動(dòng)。與應(yīng)收賬款數(shù)量同方向變動(dòng)。壞賬本錢(qián)年賒銷(xiāo)額壞賬本錢(qián)年賒銷(xiāo)額壞賬率。壞賬率。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理四、信譽(yù)政策四、信譽(yù)政策信譽(yù)政策是企業(yè)關(guān)于賒銷(xiāo)方面的總政策及規(guī)劃，包括信信譽(yù)政策是企業(yè)關(guān)于賒銷(xiāo)方面的總政策及規(guī)劃，包括信譽(yù)規(guī)范、信譽(yù)期限和現(xiàn)金折扣制度。譽(yù)規(guī)范、信譽(yù)期限和現(xiàn)金折扣制度。一信譽(yù)規(guī)范一信譽(yù)規(guī)范信譽(yù)規(guī)范，是指顧客獲得企業(yè)提供買(mǎi)賣(mài)信譽(yù)所應(yīng)具備的信譽(yù)規(guī)范，是指顧客獲得企業(yè)提供買(mǎi)賣(mài)信譽(yù)所應(yīng)具備的根本條件。企業(yè)在確定客戶(hù)的信譽(yù)規(guī)范時(shí)，可用根本條件。企業(yè)在確定客戶(hù)的信譽(yù)規(guī)范時(shí)，可用“5C評(píng)價(jià)法來(lái)評(píng)價(jià)客戶(hù)的信譽(yù)情況。

23、即質(zhì)量評(píng)價(jià)法來(lái)評(píng)價(jià)客戶(hù)的信譽(yù)情況。即質(zhì)量character、才干、才干capability、資本、資本capital、抵押、抵押credit、條件、條件condition第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二信譽(yù)期限二信譽(yù)期限信譽(yù)期限是指企業(yè)決議給予客戶(hù)信譽(yù)優(yōu)惠后，要求客戶(hù)信譽(yù)期限是指企業(yè)決議給予客戶(hù)信譽(yù)優(yōu)惠后，要求客戶(hù)付款的最長(zhǎng)期限。付款的最長(zhǎng)期限。詳細(xì)分析時(shí)按以下步驟進(jìn)展以延伸信譽(yù)期為例：詳細(xì)分析時(shí)按以下步驟進(jìn)展以延伸信譽(yù)期為例：1計(jì)算改動(dòng)現(xiàn)行信譽(yù)期添加的收益額計(jì)算改動(dòng)現(xiàn)行信譽(yù)期添加的收益額收益額添加額銷(xiāo)售量的添加收益額添加額銷(xiāo)售量的添加單位邊沿奉獻(xiàn)單位邊沿奉獻(xiàn)2計(jì)算添加信譽(yù)期引起應(yīng)收賬款占用資金應(yīng)計(jì)利息

24、的計(jì)算添加信譽(yù)期引起應(yīng)收賬款占用資金應(yīng)計(jì)利息的添加額添加額應(yīng)收賬款應(yīng)計(jì)利息日銷(xiāo)售額應(yīng)收賬款應(yīng)計(jì)利息日銷(xiāo)售額平均收現(xiàn)期平均收現(xiàn)期變動(dòng)本錢(qián)變動(dòng)本錢(qián)率率資本本錢(qián)率資本本錢(qián)率第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理3計(jì)算收賬費(fèi)用和壞賬損失添加額計(jì)算收賬費(fèi)用和壞賬損失添加額 4計(jì)算改動(dòng)信譽(yù)期對(duì)凈損益的影響額計(jì)算改動(dòng)信譽(yù)期對(duì)凈損益的影響額【例【例6-4】甲企業(yè)如今采用】甲企業(yè)如今采用30天按發(fā)票金額付款的信譽(yù)天按發(fā)票金額付款的信譽(yù)政策，將信譽(yù)期放寬至政策，將信譽(yù)期放寬至60天，該公司的投資最抵報(bào)天，該公司的投資最抵報(bào)酬率為酬率為15%，其他有關(guān)資料見(jiàn)教材表，其他有關(guān)資料見(jiàn)教材表6-1，試分析能，試分析能否應(yīng)該放寬信譽(yù)期。否應(yīng)

25、該放寬信譽(yù)期。 第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理五、應(yīng)收賬款的日常管理五、應(yīng)收賬款的日常管理一應(yīng)收賬款的追蹤分析一應(yīng)收賬款的追蹤分析二應(yīng)收賬款賬齡分析二應(yīng)收賬款賬齡分析三應(yīng)收賬款收現(xiàn)率分析三應(yīng)收賬款收現(xiàn)率分析應(yīng)收賬款的收現(xiàn)保證率是指必需收現(xiàn)的應(yīng)收賬款占全部應(yīng)收賬款的收現(xiàn)保證率是指必需收現(xiàn)的應(yīng)收賬款占全部應(yīng)收賬款的比率，是應(yīng)收賬款收現(xiàn)程度的最低控制規(guī)應(yīng)收賬款的比率，是應(yīng)收賬款收現(xiàn)程度的最低控制規(guī)范。其公式為：范。其公式為：第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理應(yīng)收賬款的收現(xiàn)保證率應(yīng)收賬款的收現(xiàn)保證率 當(dāng)期必需的現(xiàn)金當(dāng)期必需的現(xiàn)金 當(dāng)期估計(jì)其它穩(wěn)定當(dāng)期估計(jì)其它穩(wěn)定 支付總額支付總額 可靠的現(xiàn)金來(lái)源額可靠的現(xiàn)金來(lái)源額 當(dāng)期應(yīng)收賬

26、款總額當(dāng)期應(yīng)收賬款總額估計(jì)現(xiàn)金需求量是指從應(yīng)收賬款收現(xiàn)以外的途徑可以獲估計(jì)現(xiàn)金需求量是指從應(yīng)收賬款收現(xiàn)以外的途徑可以獲得的各種穩(wěn)定的可靠的現(xiàn)金流入數(shù)額，包括短期有價(jià)得的各種穩(wěn)定的可靠的現(xiàn)金流入數(shù)額，包括短期有價(jià)證券變現(xiàn)凈值、可隨時(shí)獲得的銀行貸款等。證券變現(xiàn)凈值、可隨時(shí)獲得的銀行貸款等。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理 第四節(jié)第四節(jié) 存貨的管理存貨的管理一、存貨的功能與本錢(qián)一、存貨的功能與本錢(qián)一存貨的功能一存貨的功能一是防止停工待料；二順應(yīng)市場(chǎng)變化；三降低進(jìn)貨本錢(qián)；一是防止停工待料；二順應(yīng)市場(chǎng)變化；三降低進(jìn)貨本錢(qián)；四是維持平衡消費(fèi)。四是維持平衡消費(fèi)。一存貨的本錢(qián)一存貨的本錢(qián)1 1采購(gòu)本錢(qián)采購(gòu)本錢(qián)2 2進(jìn)貨本

27、錢(qián)進(jìn)貨本錢(qián)3 3儲(chǔ)存本錢(qián)儲(chǔ)存本錢(qián)4 4缺貨本錢(qián)缺貨本錢(qián)第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理二、存貨經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型二、存貨經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型一存貨經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量的含義一存貨經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量的含義指可以使一定時(shí)期存貨的總本錢(qián)到達(dá)最低點(diǎn)的進(jìn)貨數(shù)量。指可以使一定時(shí)期存貨的總本錢(qián)到達(dá)最低點(diǎn)的進(jìn)貨數(shù)量。二經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型二經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型1 1經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本方式的假設(shè)經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本方式的假設(shè)假定在一定時(shí)期內(nèi)存貨的總需求量為假定在一定時(shí)期內(nèi)存貨的總需求量為A A，固定不變。，固定不變。1 1存貨的價(jià)錢(qián)穩(wěn)定，不存在商業(yè)折扣；存貨的價(jià)錢(qián)穩(wěn)定，不存在商業(yè)折扣；2 2不允許出現(xiàn)缺貨；不允許出現(xiàn)缺貨；3 3企業(yè)一定時(shí)期

28、進(jìn)貨總量可以較為準(zhǔn)確地予以預(yù)測(cè)企業(yè)一定時(shí)期進(jìn)貨總量可以較為準(zhǔn)確地予以預(yù)測(cè)第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理4 4企業(yè)是每隔一個(gè)相等的時(shí)間段采購(gòu)一次數(shù)量相等企業(yè)是每隔一個(gè)相等的時(shí)間段采購(gòu)一次數(shù)量相等的存貨，而存貨的發(fā)出卻是每隔一個(gè)相等得時(shí)間段均的存貨，而存貨的發(fā)出卻是每隔一個(gè)相等得時(shí)間段均勻地耗費(fèi)一次；勻地耗費(fèi)一次；5 5倉(cāng)儲(chǔ)條件以及所需現(xiàn)金不受限制；倉(cāng)儲(chǔ)條件以及所需現(xiàn)金不受限制；6 6所需存貨市場(chǎng)供應(yīng)充足，不會(huì)因買(mǎi)不到所需存貨所需存貨市場(chǎng)供應(yīng)充足，不會(huì)因買(mǎi)不到所需存貨而影響其他方面。而影響其他方面。2 2經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量根本模型經(jīng)濟(jì)采購(gòu)批量經(jīng)濟(jì)采購(gòu)批量 存貨年總本錢(qián)存貨年總本錢(qián) 第六章 營(yíng)運(yùn)

29、資金管理CAFQ/2AFCTC2式中：式中：Q Q為存貨的每批訂貨量；為存貨的每批訂貨量；A A為存貨的全年需求量；為存貨的全年需求量；C C為每單位存貨的年儲(chǔ)存本錢(qián)；為每單位存貨的年儲(chǔ)存本錢(qián)；F F為每批存貨的訂貨本為每批存貨的訂貨本錢(qián)；錢(qián)；【例【例6-56-5】某企業(yè)每年耗用甲資料】某企業(yè)每年耗用甲資料30003000千克，該資料的千克，該資料的單位采購(gòu)本錢(qián)單位采購(gòu)本錢(qián)6060元，單位儲(chǔ)存本錢(qián)元，單位儲(chǔ)存本錢(qián)2 2元。平均每次的元。平均每次的進(jìn)貨費(fèi)用為進(jìn)貨費(fèi)用為120120元。試計(jì)算該企業(yè)經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量、經(jīng)元。試計(jì)算該企業(yè)經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨本錢(qián)、進(jìn)貨次數(shù)。濟(jì)進(jìn)貨本錢(qián)、進(jìn)貨次數(shù)。第六章 營(yíng)

30、運(yùn)資金管理3 3比較比較TC1TC1與與TC2TC2并選擇總本錢(qián)較小的進(jìn)貨量并選擇總本錢(qián)較小的進(jìn)貨量Q1Q1或或Q2Q2為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量。為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量?！纠纠?-66-6】某公司全年需用甲零件】某公司全年需用甲零件12001200件，每訂購(gòu)一次件，每訂購(gòu)一次的訂貨本錢(qián)為的訂貨本錢(qián)為400400元，每件的年儲(chǔ)存本錢(qián)為元，每件的年儲(chǔ)存本錢(qián)為6 6元，每件元，每件甲零件的定價(jià)為甲零件的定價(jià)為1010元。假設(shè)一次訂購(gòu)的數(shù)量超越元。假設(shè)一次訂購(gòu)的數(shù)量超越600600件，可獲得件，可獲得2 2的商業(yè)折扣。求經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量。的商業(yè)折扣。求經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量?！窘馕觥浚骸窘馕觥浚?根據(jù)題意：知：根據(jù)題意：知：A A

31、12001200， C C6 6，F(xiàn) F400400、P P1010、CDCD2 2 ，求：，求：Q Q假定進(jìn)貨量在假定進(jìn)貨量在600600件以?xún)?nèi)，暫不思索數(shù)量折扣。件以?xún)?nèi)，暫不思索數(shù)量折扣。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理件4006/40012002Q企業(yè)欲得到數(shù)量折扣，至少進(jìn)貨企業(yè)欲得到數(shù)量折扣，至少進(jìn)貨600600件。件。此時(shí)此時(shí)TCTC貯藏本錢(qián)貯藏本錢(qián)+ +進(jìn)貨本錢(qián)進(jìn)貨本錢(qián)+ +采購(gòu)本錢(qián)采購(gòu)本錢(qián)Q/2Q/2C CA/QA/QF FA AP P1 1CDCD6006002 26 6120012006006004004001200120010101 12 214 36014 360元元比較兩種進(jìn)貨量下

32、的本錢(qián)可知，應(yīng)選擇比較兩種進(jìn)貨量下的本錢(qián)可知，應(yīng)選擇600600件為經(jīng)濟(jì)進(jìn)件為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量。貨批量。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理元14400640012002TC三允許缺貨時(shí)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨模型三允許缺貨時(shí)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨模型年存貨本錢(qián)訂貨本錢(qián)儲(chǔ)存本錢(qián)缺貨本錢(qián)年存貨本錢(qián)訂貨本錢(qián)儲(chǔ)存本錢(qián)缺貨本錢(qián)設(shè)缺貨量為設(shè)缺貨量為S S，單位缺貨本錢(qián)為，單位缺貨本錢(qián)為R R，其他符號(hào)同上。那么，其他符號(hào)同上。那么有：有： S=QC S=QCC+RC+R【例【例6-76-7】某公司甲資料年需求量為】某公司甲資料年需求量為3200032000千克，每次的千克，每次的進(jìn)貨費(fèi)用為進(jìn)貨費(fèi)用為6060元，單位儲(chǔ)存本錢(qián)元，單位儲(chǔ)存本錢(qián)4 4元，

33、單位缺貨本錢(qián)元，單位缺貨本錢(qián)8 8元。試計(jì)算其允許缺貨的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量和平均缺貨量。元。試計(jì)算其允許缺貨的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量和平均缺貨量。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理RRCCAFQ/ )(/2三、存貨的日常管理三、存貨的日常管理一存貨儲(chǔ)存期控制一存貨儲(chǔ)存期控制1 1保本儲(chǔ)存期保本儲(chǔ)存期保本儲(chǔ)存期是當(dāng)商品運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)為保本儲(chǔ)存期是當(dāng)商品運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)為0 0時(shí)的儲(chǔ)存期。計(jì)算公時(shí)的儲(chǔ)存期。計(jì)算公式為：式為：保本儲(chǔ)存期銷(xiāo)售毛利保本儲(chǔ)存期銷(xiāo)售毛利- -銷(xiāo)售稅金及附加銷(xiāo)售稅金及附加- -固定儲(chǔ)存費(fèi)固定儲(chǔ)存費(fèi)/ /每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)2 2保利儲(chǔ)存期保利儲(chǔ)存期保利儲(chǔ)存期是當(dāng)運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)目的利潤(rùn)時(shí)的儲(chǔ)存期為保利保利儲(chǔ)存期是當(dāng)運(yùn)營(yíng)

34、利潤(rùn)目的利潤(rùn)時(shí)的儲(chǔ)存期為保利儲(chǔ)存期。計(jì)算公式為：儲(chǔ)存期。計(jì)算公式為：第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理保利儲(chǔ)存期銷(xiāo)售毛利保利儲(chǔ)存期銷(xiāo)售毛利- -銷(xiāo)售稅金及附加銷(xiāo)售稅金及附加- -固定儲(chǔ)存費(fèi)固定儲(chǔ)存費(fèi)- -目的利潤(rùn)目的利潤(rùn)/ /每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期 目的利潤(rùn)。目的利潤(rùn)。當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期保利儲(chǔ)存期時(shí)，所獲得的利潤(rùn)目的利當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期保利儲(chǔ)存期時(shí)，所獲得的利潤(rùn)目的利潤(rùn)。潤(rùn)。當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期當(dāng)企業(yè)儲(chǔ)存期 保利儲(chǔ)存期而小于保本儲(chǔ)存期時(shí)，所獲保利儲(chǔ)存期而小于保本儲(chǔ)存期時(shí)，所獲得的利潤(rùn)得的利潤(rùn)00，但，但 保本儲(chǔ)存期時(shí)，所獲得的利潤(rùn)保本儲(chǔ)存期時(shí)，所獲得的利潤(rùn)00，即虧，即虧損。損。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管

35、理二存貨二存貨ABCABC分類(lèi)管理分類(lèi)管理將企業(yè)的存貨劃分為將企業(yè)的存貨劃分為A A、B B、C C三類(lèi)，分別實(shí)行分種類(lèi)重三類(lèi)，分別實(shí)行分種類(lèi)重點(diǎn)管理、分類(lèi)別普通控制和按總額靈敏掌握的存貨管點(diǎn)管理、分類(lèi)別普通控制和按總額靈敏掌握的存貨管理方法。理方法。1 1存貨存貨ABCABC分類(lèi)的規(guī)范分類(lèi)的規(guī)范A A類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額宏大，種類(lèi)數(shù)量較少類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額宏大，種類(lèi)數(shù)量較少B B類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額普通，數(shù)量較少類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額普通，數(shù)量較少C C類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額很小，種類(lèi)繁多類(lèi)存貨特點(diǎn)及分類(lèi)規(guī)范：金額很小，種類(lèi)繁多三者的金額比重為：三者的金額比重為：

36、0.7/0.2/0.10.7/0.2/0.1，數(shù)量比重為：數(shù)量比重為：0.1/0.2/0.70.1/0.2/0.7。第六章 營(yíng)運(yùn)資金管理2 2A A、B B、C C三類(lèi)存貨的詳細(xì)劃分步驟三類(lèi)存貨的詳細(xì)劃分步驟1 1列示企業(yè)全部存貨明細(xì)表，并計(jì)算出每中存貨的列示企業(yè)全部存貨明細(xì)表，并計(jì)算出每中存貨的價(jià)值總額及占全部存貨的百分比；價(jià)值總額及占全部存貨的百分比；2 2按照金額標(biāo)志有大到小進(jìn)展排序并類(lèi)加金額百分按照金額標(biāo)志有大到小進(jìn)展排序并類(lèi)加金額百分比；比；3 3當(dāng)金額百分比累加到當(dāng)金額百分比累加到7070左右時(shí)，以上存貨視為左右時(shí)，以上存貨視為A A類(lèi)存貨；百分比介于類(lèi)存貨；百分比介于70709090之間的存貨視為之間的存貨視為B B類(lèi)類(lèi)存貨；其他視為存貨；其他視為C C類(lèi)存貨。類(lèi)存貨?！纠纠?-86-8】某公司公有】某公司公有2020種資料，總金額種資料，總金額200200，000000元，元，按照金額多少的順序陳列并按照上述原