武劍20120721解讀中國版巴塞爾新資本協(xié)議

1、解讀中國版巴塞爾新資本協(xié)議中國金融40人論壇特邀成員 武劍 2012-07-21 今年6月8日，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）（以下簡稱資本辦法），該辦法相當(dāng)于中國版的巴塞爾新資本協(xié)議，它將巴塞爾協(xié)議與巴塞爾協(xié)議統(tǒng)籌推進(jìn)，于2013年1月1日起開始實(shí)施，商業(yè)銀行應(yīng)于2018年年底前全面達(dá)標(biāo)。我國銀行業(yè)穩(wěn)步實(shí)施新的資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，不僅符合國際金融監(jiān)管改革的大趨勢，也有助于增強(qiáng)中國銀行業(yè)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，加快商業(yè)銀行經(jīng)營管理的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。一、資本辦法的出臺背景2010年11月，G20首爾峰會(huì)批準(zhǔn)了巴塞爾委員會(huì)起草的第三版巴塞爾協(xié)議，確立了銀行業(yè)資本和流動(dòng)性監(jiān)管的新標(biāo)準(zhǔn)，要求各成員國從2013年

2、開始實(shí)施，2019年前全面達(dá)標(biāo)。2011年11月，G20戛納峰會(huì)要求各成員國帶頭實(shí)施國際新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，并建立了國別評估機(jī)制。作為G20和巴塞爾委員會(huì)的正式成員，我國實(shí)施銀行業(yè)新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)既是履行國際義務(wù)的需要，也是推進(jìn)中國銀行業(yè)健康發(fā)展的重要舉措。2012年1月召開的第四次全國金融工作會(huì)議要求，推動(dòng)銀行業(yè)實(shí)施國際新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，建立全面審慎的資本監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)管理體系。2012年政府工作報(bào)告也將推動(dòng)實(shí)施銀行業(yè)新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)列為今年改革的重點(diǎn)任務(wù)之一。為盡快與國際監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)接軌，銀監(jiān)會(huì)在2011年5月曾公布中國銀行業(yè)實(shí)施新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)指導(dǎo)意見，并擬于2012年1月1日開始實(shí)施，2016年底達(dá)標(biāo)。這比G20戛納峰會(huì)上，

3、各國成員國關(guān)于“2013年1月1日前實(shí)施，2019年前全面達(dá)標(biāo)”的承諾有所提前。實(shí)際上，先前的指導(dǎo)意見在部分要求上過于嚴(yán)格，過渡期較為緊迫，招致相關(guān)部門和主要銀行的不同意見。為此，銀監(jiān)會(huì)對該辦法進(jìn)行了修訂，并于今年2月份將修改后的資本辦法呈報(bào)國務(wù)院。資本辦法原計(jì)劃在國務(wù)院通過后，于7月1日開始實(shí)施，后經(jīng)反復(fù)討論和慎重決策，最終定為2013年起實(shí)施，2019年全面達(dá)標(biāo)?？傮w看，修訂后的資本辦法充分考慮了我國當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢和銀行業(yè)發(fā)展的實(shí)際情況，在實(shí)施時(shí)間、達(dá)標(biāo)要求和過渡期等方面都做了適度調(diào)整，使中國銀行業(yè)面臨的資本補(bǔ)充壓力和風(fēng)險(xiǎn)管控壓力得到一定程度的緩解。二、資本辦法的基本框架資本辦法堅(jiān)持宏觀審

4、慎監(jiān)管和微觀審慎監(jiān)管有機(jī)統(tǒng)一、國際標(biāo)準(zhǔn)與中國國情相結(jié)合、巴塞爾II和巴塞爾III統(tǒng)籌推進(jìn)的總體思路，引入了巴塞爾III確立的資本標(biāo)準(zhǔn)及最新監(jiān)管要求，涵蓋了最低資本要求、儲備資本要求和逆周期資本要求、系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求等多層次監(jiān)管要求，促進(jìn)了銀行資本充分覆蓋其系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。資本辦法整合了巴塞爾II和巴塞爾III在風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)算方面的核心要求，擴(kuò)展了風(fēng)險(xiǎn)覆蓋范圍，提高了監(jiān)管資本的風(fēng)險(xiǎn)敏感度，合理設(shè)計(jì)各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重體系，允許符合條件的銀行采取內(nèi)部評級法計(jì)量信用風(fēng)險(xiǎn)的資本要求，同時(shí)要求所有銀行必須計(jì)提市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)的資本要求。資本辦法還明確了商業(yè)銀行內(nèi)部資本充足評估程序、

5、資本充足率監(jiān)管檢查等內(nèi)容，規(guī)定銀監(jiān)會(huì)有權(quán)增加高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合和高風(fēng)險(xiǎn)銀行的資本要求，并依據(jù)資本充足率水平對商業(yè)銀行實(shí)施分類監(jiān)管，采取一整套具有針對性和操作性的差異化監(jiān)管措施。資本辦法將商業(yè)銀行資本充足率監(jiān)管要求分為四個(gè)層次：第一層次為最低資本要求，即核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率分別為5%、6%和8%；第二層次為儲備資本要求和逆周期資本要求，分別為2.5%和0-2.5%；第三層次為系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求，為1%；第四層次為根據(jù)單家銀行風(fēng)險(xiǎn)狀況提出的第二支柱資本要求。資本辦法實(shí)施后，我國大型銀行和中小銀行的資本充足率監(jiān)管要求分別為11.5%和10.5%，符合巴塞爾最低監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，

6、并與國內(nèi)現(xiàn)行監(jiān)管要求保持一致。多層次的監(jiān)管資本要求既符合巴塞爾III確定的資本監(jiān)管新要求，又增強(qiáng)了資本監(jiān)管的審慎性和靈活性，確保資本充分覆蓋國內(nèi)銀行面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)?？傮w看，資本辦法在資本要求、資本定義、風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量和全面風(fēng)險(xiǎn)治理等各方面都保持了與國際新資本監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的基本一致。它不僅涵蓋巴塞爾II提出的以“三大支柱”為基礎(chǔ)的資本監(jiān)管體系，還規(guī)定了與巴塞爾 III一致的資本定義及標(biāo)準(zhǔn)，明確了全面風(fēng)險(xiǎn)治理架構(gòu)和審慎資本監(jiān)管要求。三、資本辦法的最新調(diào)整與2011年銀監(jiān)會(huì)發(fā)布的指導(dǎo)意見和商業(yè)銀行資本管理辦法（征求意見稿）（以下簡稱征求意見稿）相比，新出臺的資本辦法遵循巴塞爾新資本協(xié)議的理

7、念、框架和標(biāo)準(zhǔn)，堅(jiān)持審慎監(jiān)管的基本原則，實(shí)事求是地做出了一系列調(diào)整，其主要內(nèi)容如下：（一）過渡期安排：根據(jù)國內(nèi)銀行資本充足率水平，并考慮資本監(jiān)管對信貸供給和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響，資本辦法設(shè)定了6年的資本充足率達(dá)標(biāo)過渡期。商業(yè)銀行應(yīng)于2018年底前全面達(dá)到相關(guān)資本監(jiān)管要求，并鼓勵(lì)有條件的銀行提前達(dá)標(biāo)。過渡期內(nèi)，未達(dá)標(biāo)的銀行將制定并實(shí)施分階段達(dá)標(biāo)規(guī)劃，銀監(jiān)會(huì)將根據(jù)銀行達(dá)標(biāo)規(guī)劃的實(shí)施進(jìn)展，采取相應(yīng)監(jiān)管措施，而不是硬性要求在資本辦法開始實(shí)施時(shí)就立即達(dá)標(biāo)。（二）風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重系數(shù)：資本辦法下調(diào)了對小微企業(yè)、個(gè)人貸款及信用卡授信的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。小微企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重從100%下調(diào)至75%，未使用信用卡額度的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)從50%

8、細(xì)分為20%和50%兩個(gè)檔次。資本辦法取消了此前征求意見稿中區(qū)別劃分首套房和二套房的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，而明確將個(gè)人住房抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重統(tǒng)一規(guī)定為50%。這將有利于繼續(xù)鼓勵(lì)銀行對個(gè)人房貸的投放力度。同時(shí)，針對同業(yè)業(yè)務(wù)提高了資本要求，商業(yè)銀行對我國其它商業(yè)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重由原先的20%上調(diào)為25%，其中原始期限三個(gè)月以內(nèi)（含）債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重由0上調(diào)為20%，這將對那些同業(yè)資產(chǎn)占比較高的銀行有一定負(fù)面影響。（三）附屬資本標(biāo)準(zhǔn)：一方面，資本辦法放寬了二級資本的準(zhǔn)入條件，超額貸款損失準(zhǔn)備從超過150%的貸款撥備覆蓋率部分下調(diào)到超過100%部分；同時(shí)取消了此前關(guān)于超額撥備計(jì)入附屬資本時(shí) “撥貸比”不得低于2.5

9、%的限制條件；該辦法還在權(quán)重法下將超額撥備可計(jì)入資本的上限設(shè)為信用風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的1.25%，而不是簡單套用巴塞爾協(xié)議3規(guī)定的0.6%上限，避免了在過渡期內(nèi)給商業(yè)銀行造成過大壓力。另一方面，資本辦法還取消了2009年銀監(jiān)會(huì)90號文關(guān)于商業(yè)銀行發(fā)行長期次級債額度不得超過核心資本的25%的規(guī)定，從而拓寬了附屬資本的補(bǔ)充渠道，增加了債券資本工具的損失吸收能力。（四）不合格資本的退出：為對市場形成激勵(lì)，一些銀行在發(fā)行次級債券時(shí)設(shè)定了特殊的還款方式，比如一旦利率達(dá)到某一階段，便會(huì)觸發(fā)贖回機(jī)制生效等。按照巴塞爾協(xié)議3，那些設(shè)有贖回機(jī)制、利率跳升機(jī)制的次級債將不再是合格的二級資本。新出臺的資本辦法對銀行已發(fā)行的不

10、合格資本工具給予了10年過渡期逐步退出，這也緩解銀行資本補(bǔ)充壓力。（五）風(fēng)險(xiǎn)覆蓋范圍及相關(guān)要求：資本辦法擴(kuò)大了資本覆蓋風(fēng)險(xiǎn)的范圍，不僅包括信用風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)，也將操作風(fēng)險(xiǎn)納入資本監(jiān)管框架。由于將操作風(fēng)險(xiǎn)納入資本監(jiān)管框架，增大了資本充足率計(jì)算的分母，因此包括國有大行、股份制銀行等在內(nèi)的所有銀行資本充足率都有所下降，根據(jù)定量測算，其下降幅度約為1%。資本辦法調(diào)整了操作風(fēng)險(xiǎn)的資本要求系數(shù)，即由征求意見稿的18%下調(diào)為15%，從而進(jìn)一步減輕了資本充足率壓力。此外，資本辦法還明確了資產(chǎn)證券化、場外衍生品等復(fù)雜交易性業(yè)務(wù)的資本覆蓋要求，以期引導(dǎo)國內(nèi)銀行審慎開展金融創(chuàng)新。四、對我國銀行業(yè)發(fā)展的重要影響第一，

11、有利于宏觀金融穩(wěn)定，抑制粗放型的信貸規(guī)模擴(kuò)張。資本辦法正確選擇出臺時(shí)機(jī)，合理安排實(shí)施進(jìn)度，與當(dāng)前的宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控和金融改革的重大舉措形成合理的銜接。資本部分中資本充足率要求與2011年征求意見稿沒有變化，即系統(tǒng)重要性銀行的資本充足率最低為11.5%，非系統(tǒng)重要性銀行是10.5%。目前，全國銀行業(yè)平均資本充足率已經(jīng)達(dá)到12%以上，核心資本充足率平均也已超過10%，所以資本充足率達(dá)標(biāo)沒有太大難度，也不會(huì)對當(dāng)前信貸投放產(chǎn)生直接影響。但這只是從靜態(tài)角度看，如果從動(dòng)態(tài)角度分析，新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)還是比金融危機(jī)前嚴(yán)格了許多，原來的資本充足率要求是8%，而現(xiàn)在增加到11.5%，這就是說將來銀行每做100元的信貸投放，

12、就要多計(jì)提3.5元的監(jiān)管資本。從這個(gè)意義上說，資本辦法的實(shí)施將對我國商業(yè)銀行長期存在的粗放式信貸擴(kuò)張起到一定的抑制和糾偏作用。第二，引導(dǎo)商業(yè)銀行增加和改善對實(shí)體經(jīng)濟(jì)的金融服務(wù)。現(xiàn)代金融業(yè)在快速發(fā)展的同時(shí)也出現(xiàn)了脫離實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的傾向，成為誘發(fā)全球金融危機(jī)的原因之一。資本辦法一方面通過調(diào)低風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，鼓勵(lì)銀行開展面向中小企業(yè)、小微企業(yè)以及個(gè)人客戶的金融服務(wù)；另一方面，通過增加同業(yè)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，規(guī)范資產(chǎn)證券化、場外衍生品交易以及非并表金融股權(quán)投資等新興業(yè)務(wù)，引導(dǎo)銀行審慎開展金融創(chuàng)新活動(dòng)。這對于未來中國轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)增長方式，大力發(fā)展民營經(jīng)濟(jì)，限制虛擬經(jīng)濟(jì)擴(kuò)張，防范資產(chǎn)泡沫引發(fā)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)等，都將產(chǎn)生重要和深遠(yuǎn)

13、的影響。第三，有助于商業(yè)銀行進(jìn)一步完善公司治理，建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，不斷改善風(fēng)險(xiǎn)管理的制度、機(jī)制、流程和系統(tǒng)，實(shí)行精細(xì)化的經(jīng)營管理模式，這也正是巴塞爾新資本協(xié)議的根本宗旨。資本辦法以巴塞爾協(xié)議中三大支柱為主線，以資本管理為抓手，對商業(yè)銀行的公司治理、資本規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)評估、監(jiān)測報(bào)告、系統(tǒng)建設(shè)、信息披露等提出了更新、更高、更全面的監(jiān)管要求，為我國銀行業(yè)全面提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平提供了政策導(dǎo)向。第四，推進(jìn)商業(yè)銀行的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型步伐，特別是從資本消耗型向資本節(jié)約型轉(zhuǎn)變，這將引發(fā)商業(yè)銀行盈利模式和管理模式的深刻變革。資本辦法根據(jù)不同的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和風(fēng)險(xiǎn)水平，提出不同的資本要求，鼓勵(lì)銀行優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，鞏固客戶基礎(chǔ)，加強(qiáng)

14、金融創(chuàng)新和金融服務(wù)，最大程度地降低資本消耗，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后資本收益的最大化。第五，推動(dòng)商業(yè)銀行完善資本補(bǔ)充機(jī)制。資本辦法明確了資本定義和合格標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)調(diào)了股東資本及所有者權(quán)益的重要性，鼓勵(lì)銀行不斷地進(jìn)行內(nèi)部資本積累，實(shí)現(xiàn)內(nèi)涵式發(fā)展；資本辦法進(jìn)一步豐富了各層次資本工具，取消了一些過時(shí)和不必要的限制條款，拓展了資本補(bǔ)充來源，有利于商業(yè)銀行建立可持續(xù)的資本補(bǔ)充機(jī)制。第六，鼓勵(lì)商業(yè)銀行不斷改進(jìn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。資本辦法要求商業(yè)銀行持有充足的優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)以應(yīng)對未來30日內(nèi)的重大壓力沖擊，增強(qiáng)抵御短期流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力；鼓勵(lì)銀行以更加穩(wěn)定的資金來源支持業(yè)務(wù)發(fā)展，提高長期應(yīng)對流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力。同時(shí)，要求銀行持續(xù)

15、開展流動(dòng)性壓力測試，并做好流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)急預(yù)案和資金儲備。實(shí)施資本辦法有助于商業(yè)銀行加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債的匹配管理，減少對市場短期資金的依賴，增加高質(zhì)量流動(dòng)資產(chǎn)和長期穩(wěn)定性資金，實(shí)現(xiàn)安全性、流動(dòng)性、收益性的協(xié)調(diào)與平衡。五、關(guān)于銀行業(yè)監(jiān)管的政策建議第一，統(tǒng)籌規(guī)劃陸續(xù)出臺的重大金融改革，使之相互銜接、相互促進(jìn)、形成合力。利率市場化進(jìn)程應(yīng)該相對領(lǐng)先于新資本協(xié)議的實(shí)施，如果銀行業(yè)一直坐享高額壟斷利潤，缺乏真正的競爭壓力，那么資本充足率再高也沒有太大意義，不能說明銀行具備過硬的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。十二五期間，我國銀行業(yè)的產(chǎn)權(quán)制度改革、監(jiān)管模式改革、政企分開、混業(yè)經(jīng)營、金融脫媒、人民幣國際化等可能陸續(xù)出臺，它們都與巴塞爾

16、新資本協(xié)議實(shí)施有著深刻的內(nèi)在聯(lián)系，需要做好頂層設(shè)計(jì)，統(tǒng)籌兼顧，協(xié)調(diào)推進(jìn)。第二，簡化監(jiān)管指標(biāo)，集中監(jiān)管資源，提升監(jiān)管效率。監(jiān)管者是球場上的裁判員，而不是教練，更不是運(yùn)動(dòng)員。正確的監(jiān)管理念應(yīng)該是嚴(yán)守底線、防止違規(guī)，而不是明察秋毫、面面俱到。監(jiān)管部門應(yīng)以各層次資本充足率為核心指標(biāo)，同時(shí)加強(qiáng)流動(dòng)性和杠桿率的監(jiān)控，逐步淡化或取消存貸比、撥貸比之類的傳統(tǒng)監(jiān)管指標(biāo)。這樣做，一方面可以防止因指標(biāo)過多，造成疊加效應(yīng)，引發(fā)過度監(jiān)管；另一方面，也避免把銀行監(jiān)管與宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控混淆起來，造成政府部門之間職責(zé)不清和政策抵消。第三，監(jiān)管部門應(yīng)通過資本優(yōu)惠、業(yè)務(wù)準(zhǔn)入、風(fēng)險(xiǎn)評級和定向監(jiān)管要求等一系列措施，鼓勵(lì)國內(nèi)的系統(tǒng)重要性銀

17、行加快向內(nèi)部評級法和高級計(jì)量法邁進(jìn)，促使其提高精細(xì)化管理水平，增強(qiáng)企業(yè)核心競爭力，進(jìn)而從整體上加快我國銀行業(yè)實(shí)施新資本協(xié)議的進(jìn)程。第四，加快金融創(chuàng)新步伐，完善資本工具體系，改進(jìn)資產(chǎn)組合管理。隨著利率市場化不斷推進(jìn)，商業(yè)銀行利潤可能大幅縮水，自我積累能力下降；加之股市持續(xù)低迷，銀行股估值偏低，限制了外源性股權(quán)融資。在這種情況下，監(jiān)管部門應(yīng)積極探索新的資本工具，不斷優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)銀行的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力。目前，優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)債、資本混合債等二級資本工具都值得認(rèn)真研究，也可以借鑒國際經(jīng)驗(yàn)，通過金融創(chuàng)新，推出一級資本工具。同時(shí)，適當(dāng)放寬民營資本的準(zhǔn)入，促進(jìn)商業(yè)銀行股權(quán)多元化改革。此外，監(jiān)管部門應(yīng)推動(dòng)國內(nèi)銀

18、行開辦資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，鼓勵(lì)一階風(fēng)險(xiǎn)衍生工具的發(fā)展和應(yīng)用，為商業(yè)銀行主動(dòng)調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債表，實(shí)施更加積極的風(fēng)險(xiǎn)組合管理創(chuàng)造必要條件。第五，圍繞新出臺的資本辦法，完善實(shí)施配套機(jī)制，做好各項(xiàng)準(zhǔn)備工作。未來一年，監(jiān)管部門應(yīng)建立和完善資本充足率報(bào)表編制、信息系統(tǒng)開發(fā)、監(jiān)管流程改造、宣傳培訓(xùn)等相關(guān)工作機(jī)制，加強(qiáng)數(shù)據(jù)良好標(biāo)準(zhǔn)的檢查指導(dǎo)，設(shè)計(jì)以資本充足率為目標(biāo)的分類監(jiān)管規(guī)程，積極準(zhǔn)備資本辦法的技術(shù)驗(yàn)收和實(shí)施審批。六、實(shí)施資本辦法的工作建議為實(shí)施新資本協(xié)議，多年來我國商業(yè)銀行做了大量準(zhǔn)備工作。在許多銀行，董事會(huì)和高管層按照監(jiān)管部門的指導(dǎo)意見，結(jié)合自身管理基礎(chǔ)和業(yè)務(wù)特點(diǎn)，制定了實(shí)施新資本協(xié)議的總體規(guī)劃，建立了治理層和

19、管理層之間組織協(xié)調(diào)機(jī)制，廣泛開展了流程再造和制度梳理，對核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)和風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)等進(jìn)行了全面升級，對數(shù)據(jù)庫進(jìn)行了大規(guī)模清洗、補(bǔ)錄以及內(nèi)外整合，同時(shí)在業(yè)務(wù)流程系統(tǒng)中嵌入風(fēng)險(xiǎn)節(jié)點(diǎn)，使得風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量、資本配置與內(nèi)部控制緊密銜接，促進(jìn)了巴塞爾協(xié)議實(shí)施與內(nèi)控體系建設(shè)的有機(jī)融合。從目前情況看，一些商業(yè)銀行實(shí)施新資本協(xié)議的阻力依然存在，主要存在于三個(gè)方面：一是銀行高層的認(rèn)識不統(tǒng)一，有人認(rèn)為這是面子工程，趕時(shí)髦，不值得花太大力氣。全球金融危機(jī)以來，隨著政府監(jiān)管部門的不斷推動(dòng)，銀行高層的管理理念有所提升，這方面的阻力正在逐步減??；二是來自總行業(yè)務(wù)部門，實(shí)施新資本協(xié)議涉及到諸多業(yè)務(wù)流程的改造，部門管理權(quán)限會(huì)相應(yīng)地發(fā)生調(diào)整，既得利益和工作慣性都會(huì)形成一定的阻力。三是來自分行，新資本協(xié)議實(shí)施涉及到總分行管理模式的變化，對分行績效考核也會(huì)產(chǎn)生影響，比如風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)、經(jīng)濟(jì)利潤、撥備計(jì)提等都會(huì)發(fā)生較大變化，許多分行需要一個(gè)逐步適應(yīng)的過程。此外，系統(tǒng)工具的升級改造也在一段時(shí)期內(nèi)給分行增加了工作壓力，因此阻力也是客觀存在的。但無論如何，關(guān)鍵還是董事會(huì)、高管層統(tǒng)一思想，正確決策、切實(shí)執(zhí)行。要充分發(fā)揮好董事會(huì)專門委員會(huì)的專業(yè)指導(dǎo)功能，特別是戰(zhàn)略管理委員會(huì)和風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，應(yīng)該全程參與到資本辦法的實(shí)施工