風(fēng)險(xiǎn)管理復(fù)習(xí)題

1、一、名詞解釋 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)、內(nèi)控體系、靈敏度、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際VaR、基差風(fēng)險(xiǎn)、套期保值、交叉對(duì)沖、壓力測(cè)試；返回檢驗(yàn)、經(jīng)濟(jì)資本、信用風(fēng)險(xiǎn)緩釋、壓力測(cè)試、返回檢驗(yàn)、銀行撥備、撥備覆蓋率、一般準(zhǔn)備金。二、選擇題1.按弗蘭克.奈特（Knight）爵士對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的定義，風(fēng)險(xiǎn)是指（D）。A.確定性； B.不確定性； C.可能性；D.既知道未來(lái)發(fā)生的所有可能狀態(tài)，而且知道各種狀態(tài)發(fā)生概率的大小。2.只能帶來(lái)?yè)p失而不能帶來(lái)收益的風(fēng)險(xiǎn)是（D）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B.信用風(fēng)險(xiǎn)；C.純粹風(fēng)險(xiǎn)； D.投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。3.操作風(fēng)險(xiǎn)的主要來(lái)源是（A）。A.銀行內(nèi)部； B.銀行外部；C.宏觀經(jīng)濟(jì)； D.交

2、易對(duì)手。4.在銀行的經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，被視為各種風(fēng)險(xiǎn)綜合的是（C）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B.法律風(fēng)險(xiǎn)；C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)； D.操作風(fēng)險(xiǎn)。5.商業(yè)銀行通常將（D）視作影響其經(jīng)濟(jì)價(jià)值最大的威脅。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；C.操作風(fēng)險(xiǎn)；D.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。6.（B）通常被視作一種綜合風(fēng)險(xiǎn)，是其他風(fēng)險(xiǎn)的最終表現(xiàn)形式。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；C.操作風(fēng)險(xiǎn)；D.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。7.按系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的從大到小排序正確的是（ B ）。A.信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)；B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)；C.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)；D.操作風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)。8.對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理負(fù)最終責(zé)任的是（B ）A.風(fēng)險(xiǎn)管理組；B.董事會(huì)

3、；C.風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)；D.銀監(jiān)會(huì)。9.當(dāng)代風(fēng)險(xiǎn)管理的核心概念是（ C ）。A.套期保值；B.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別；C.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值；D.股東附加值。10.當(dāng)代風(fēng)險(xiǎn)管理的核心是（ D ）。A.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別；B.風(fēng)險(xiǎn)暴露；C.風(fēng)險(xiǎn)控制；D.風(fēng)險(xiǎn)度量。11.模型風(fēng)險(xiǎn)屬于（ D ）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B.信用風(fēng)險(xiǎn)； C.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)； D.操作風(fēng)險(xiǎn)。12.法律風(fēng)險(xiǎn)總是和（B ）有關(guān)。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B.信用風(fēng)險(xiǎn)； C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)； D.操作風(fēng)險(xiǎn)。13.巴林銀行的倒閉說(shuō)明了（ C ）。A.信用風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性； B.投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性；C.構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)控機(jī)制的重要性； D.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性。14.下面既能帶來(lái)收益又能造成

4、損失的風(fēng)險(xiǎn)是（ A ）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)； C.事件風(fēng)險(xiǎn)； D.操作風(fēng)險(xiǎn)。.15.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的主要領(lǐng)域是（B ）A.股票交易；B.外匯交易；C.債券交易；D.衍生產(chǎn)品交易。16.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的期限是（A ）。A.幾天；B.幾個(gè)月；C.1年；D.幾年。17.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)的典型案例是（A ） A. 赫斯塔特（ Herstatt）銀行破產(chǎn)；B.巴林銀行破產(chǎn)；C.長(zhǎng)期資本管理公司重組；D.百富勤銀行的破產(chǎn)。18在金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)中，（ D ）被稱為中臺(tái)（前臺(tái)、后臺(tái)）。A.交易部門；B.財(cái)務(wù)部門；C.后勤部門；D.風(fēng)險(xiǎn)管理部門。19.當(dāng)前風(fēng)險(xiǎn)管理的趨勢(shì)是（D ）。A.保險(xiǎn)；B.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理；C.操

5、作風(fēng)險(xiǎn)管理；D.全面風(fēng)險(xiǎn)管理20.全面風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施的標(biāo)志是（C ）的產(chǎn)生。A.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值概念；B.套期保值；C.巴塞爾協(xié)議；D.期權(quán)定價(jià)。21.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的關(guān)鍵是（ A ）。A.建立風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的工作流程；B.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的方法；C.制作風(fēng)險(xiǎn)清單；D.風(fēng)險(xiǎn)度量。22.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的日常工作是（ C ）。A.建立風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的工作流程；B.確定風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)；C.制作風(fēng)險(xiǎn)清單；D.風(fēng)險(xiǎn)度量。23.下面說(shuō)法正確的是（ A ）。A.頭寸是按會(huì)計(jì)科目講的概念，風(fēng)險(xiǎn)暴露是按市場(chǎng)因子分類的概念；B.頭寸是按市場(chǎng)因子分類的概念，風(fēng)險(xiǎn)暴露是按會(huì)計(jì)科目講的概念；C.二者都是按會(huì)計(jì)科目講的概念；D.二者都是按市場(chǎng)因子分類的概念。24.

6、風(fēng)險(xiǎn)暴露概念最早起源于（C ）。A.股票市場(chǎng)；B.債券市場(chǎng)；C.外匯市場(chǎng)；D.期貨市場(chǎng)。25.銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理主要集中在銀行的（A ）。A.銀行賬戶；B.交易賬戶；C.資產(chǎn)賬戶；D.負(fù)債賬戶。26.銀行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理主要集中在銀行的（B ）。A.銀行賬戶；B.交易賬戶；C.資產(chǎn)賬戶；D.負(fù)債賬戶。27.利率的靈敏度是（A ）。A.持續(xù)期；B.伽瑪系數(shù)；C. 德爾塔系數(shù)；D.貝塔系數(shù)。.28.當(dāng)代風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量與管理的核心概念是（ A ）。A.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值； B.靈敏度； C.套期保值； D.資本充足率。29.假定某資產(chǎn)有5000個(gè)未來(lái)?yè)p益值，在給定99的置信水平下，VaR是將這5000個(gè)損益值按從小到大順

7、序排列的第（B ）個(gè)值。A.10； . B.50； C.950； D.1000。30.對(duì)持續(xù)期描述錯(cuò)誤的是（C ）。A.持續(xù)期的值越大，利率風(fēng)險(xiǎn)越大； B.持續(xù)期以年為單位；C.持續(xù)期等于債券的融資期限； D.持續(xù)期是利率風(fēng)險(xiǎn)的敏感度。31.當(dāng)不能確定利率變化方向時(shí)時(shí)，應(yīng)將持續(xù)期（久期）缺口調(diào)整為（C ）。 A.正值； B.負(fù)值；C.0； D.不變。32.屬于股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的靈敏度是（ D ）。A.德爾塔系數(shù)；B.伽瑪系數(shù)；C.持續(xù)期；D.貝塔系數(shù)。33.有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)敞口描述正確的是（ B ）。A.風(fēng)險(xiǎn)敞口越大，風(fēng)險(xiǎn)越大； B.通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，可使風(fēng)險(xiǎn)敞口變?yōu)榱悖籆.風(fēng)險(xiǎn)敞口越小，風(fēng)險(xiǎn)越大； D.

8、風(fēng)險(xiǎn)敞口完全描述了風(fēng)險(xiǎn)的大小。34.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值計(jì)算的核心是（C ）。A.置信水平；B.持有期限；C.估計(jì)未來(lái)收益的分布；D.觀察期間。35.在計(jì)算VaR時(shí)，持有期限是1天，95%的置信水平意味著（ C ）天會(huì)發(fā)生1次這樣的損失。A.100；B.95；C.20；D.1。36.久期的計(jì)算是假定收益率曲線是（C ）的。A.向上傾斜；B. 向下傾斜；C.水平；D.蝶形。37.修正久期的期限（ B ）到期期限。A.大于或等于；B.小于等于；C.等于；D.不能確定。38.久期的單位是（ D ）。A.日；B.周；C.月；D.年。39.久期是（ C ）概念。A.收益；B.收益率；C.時(shí)間；D.頭寸。40.零息債

9、券的久期（C ）債券的到期期限。A.大于；B.小于；C.等于；D.不能確定。41.現(xiàn)金的久期等于（B ）。A.到期期限；B.0；C.1；D.不能確定。42.其他條件不變，息票率越大，久期（B ）。A.越大；B.越??；C.不變；D.不好說(shuō)。43.其他條件不變，風(fēng)險(xiǎn)越大的債券，久期（ B ）。A.越大；B.越??；C.不變；D.不好說(shuō)。44.其他條件不變，到期期限越長(zhǎng)，久期（ A ）。A.越大；B.越?。籆.不變；D.不好說(shuō)。45.其他條件不變，一年付息次數(shù)越頻繁，久期（A ）。A.越大；B.越??；C.不變；D.不好說(shuō)。46.利率的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和再定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系是（ B ）。A.同向的；B.互相彌補(bǔ)

10、的；C.無(wú)關(guān)系；D.不確定。47.久期短于投資期，當(dāng)利率上升時(shí)，該債券的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)（A）再投資風(fēng)險(xiǎn)。A. 大于；B.小于；C.等于；D.好于。48.債券的免疫策略是：買入債券的久期（C）其投資期限。A. 大于；B.小于；C.等于；D.倍于。49.久期的下降速度要（C）到期期限的下降速度。A.快于；B.等于；C.慢于；D.2倍于。50.在債券的生命期里，久期的下降速度要慢于到期期限的下降速度的原因是（A）。A.久期在付息日有一個(gè)突然的跳升；B.久期在付息日有一個(gè)突然的下降；C.久期在發(fā)行日有一個(gè)突然的跳升；D.久期在發(fā)行日有一個(gè)突然的跳升。51.債券的免疫策略需要再平衡，再平衡的時(shí)機(jī)是（C）。A.

11、月日；B.債券的發(fā)行日；C.債券的付息日；D.月日。52.當(dāng)利率變化較大時(shí)，必須考慮（D）。A.久期；B.貝塔；C.得爾塔；D.凸性。53.在險(xiǎn)價(jià)值被（B）首次提出。A.花旗銀行；B.摩根公司；C.大通銀行；D.巴塞爾委員會(huì)。54.在運(yùn)用期貨套期保值時(shí)，并沒(méi)有完全消除市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，只不過(guò)是將市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)變?yōu)楦〉模?C ）。A.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)；B.交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)；C.基差風(fēng)險(xiǎn)；D.操作風(fēng)險(xiǎn)。55.形成基差風(fēng)險(xiǎn)的因素是（ ）。A.流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)性、安全性； B.時(shí)間因素、數(shù)量因素、交叉對(duì)沖；C.久期、凸性； D.預(yù)期損失、意外損失。56.最優(yōu)對(duì)沖比率是指（ ）的對(duì)沖比率。A.組合收益最大； B.組合波動(dòng)性最??；

12、C.線性對(duì)沖； D.對(duì)沖比為1。.58.假定某資產(chǎn)有1000個(gè)未來(lái)?yè)p益值，在給定95的置信水平下，VaR是將這1000個(gè)損益值按從小到大順序排列的第（ ）個(gè)值。A.10； . B.50； C.950； D.1000。59.將歷史模擬得出的500個(gè)組合的損益按從小到大的順序排序后，在C=95%的置信水平下，VaR應(yīng)是第（ ）個(gè)損益值。A.5； B.10； C.25； D.50。60.巴塞爾委員會(huì)對(duì)計(jì)算市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求的持有期限規(guī)定為（ ）。A. 1天；B. 10天；C. 1個(gè)月；D. 1年。.61.巴塞爾委員會(huì)對(duì)計(jì)算市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求的置信水平規(guī)定為（ ）。A. 95； B. 97.5； C. 9

13、9； D. 99.9。5.對(duì)使用內(nèi)部模型計(jì)算資本要求的金融機(jī)構(gòu)，BIS規(guī)定其置信水平參數(shù)為（ ）。A.95% B.96% C.97.5% D.99%。62.按新資本協(xié)議，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的資本要求為20，則市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)資產(chǎn)為（ ）。A.80； B.100； C.200； D.250。63.按照2003年的新資本協(xié)議，未納入監(jiān)管資本要求的風(fēng)險(xiǎn)是（ ）。A.信用風(fēng)險(xiǎn)； B. 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； C. 操作風(fēng)險(xiǎn)； D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。 64.下列屬于一級(jí)資本的是（ ）。A. 準(zhǔn)備金； B.重估價(jià)值； C.資本公積； D.優(yōu)先股。65.按新資本協(xié)議，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的資本要求為20，則市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)資產(chǎn)為（ ）。A. 250；

14、 B. 200； C. 100； D. 80。66.經(jīng)濟(jì)資本的度量是（ ）。A. CaR； B.VaR； C.SVA； D.RAROC。67. CaR適用的層次為（ ）。A.交易柜臺(tái)； B.業(yè)務(wù)部門； C.公司層； D.監(jiān)管當(dāng)局。68.計(jì)提信用風(fēng)險(xiǎn)一般準(zhǔn)備金的依據(jù)是（ ）。A.意外損失； B.預(yù)期損失； C.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值； D.經(jīng)濟(jì)資本。69.如果某資產(chǎn)的CaR為10，則要求的經(jīng)濟(jì)資本為（ ）。A.8； B.10； C.12.5； D.120.5。70.當(dāng)前可用于績(jī)效評(píng)價(jià)的概念是（ ）A.EAD； B.LGD； C.PD； D.RAROC。.72.與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相比，信用風(fēng)險(xiǎn)具有的特征有（ ）。A.損

15、益的分布對(duì)稱； B.風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源單一；C.非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)特征明顯； D.無(wú)法律可供參考。73.正態(tài)分布假設(shè)下，市場(chǎng)因子的日波動(dòng)性為10，則10日波動(dòng)性為（ ）A.； B.10； C.100； D.74.在測(cè)量VaR的諸模型中，假定組合損益為正態(tài)分布的是（ ）。A.參數(shù)方法； B.歷史模擬方法； C.蒙特卡羅模擬方法； D.返回檢驗(yàn)方法。75.某銀行的總資本為1200，信用加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)為7500，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的資本要求（VaR)為350，操作風(fēng)險(xiǎn)的資本要求為100，其資本充足率為（ ）。A.15.09； B.10.45； C.9.14； D.8.23。78.為非預(yù)期損失提供保護(hù)的是（ ）A.股本； B.準(zhǔn)備

16、金； C.保險(xiǎn)； D.股東附加值。79.為預(yù)期損失提供保護(hù)的是（ ）A保險(xiǎn)； B股本； C準(zhǔn)備金； D股東附加值。.80.如果某資產(chǎn)的CaR為10，則要求的經(jīng)濟(jì)資本為（ ）。A.8； B.10； C.12.5； D.120.5。81.基于資本的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)節(jié)收益是（ ）A. EAD； B. VaR； C. RAROC； D. CaR。.82.當(dāng)前可用于績(jī)效評(píng)價(jià)的概念是（ ）A.EAD； B.LGD； C.PD； D.RAROC。.83.經(jīng)濟(jì)資本是指（ ）。A.監(jiān)管資本；B.抵御風(fēng)險(xiǎn)的資本；C.帶來(lái)收益的資本；D.附屬資本。84.與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相比，信用風(fēng)險(xiǎn)具有的特征有（ ）。A.損益的分布對(duì)稱； B.風(fēng)

17、險(xiǎn)來(lái)源單一；C.非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)特征明顯； D.無(wú)法律可供參考。85. 按照新資本協(xié)議，計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)資本要求的方法有（ ）。A.指標(biāo)法；B.內(nèi)部模型法；C.內(nèi)部評(píng)級(jí)法；D.分塊法。86.如果某部門的凈收入為30，預(yù)期損失為5，權(quán)益資本成本為10，CaR為100，則該部門的RAROC為（ ）。A.5；B.10；C.25；D.30。87.應(yīng)放在銀行交易賬戶的項(xiàng)目是（ ）。A.貸款； B.存款； C.長(zhǎng)期持有的債券； D.衍生產(chǎn)品。88.按照新資本協(xié)議的標(biāo)準(zhǔn)法，對(duì)零售資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為A.20%；B.35%；C.75%；D.100%。 89.用期貨套期保值時(shí)，為規(guī)避價(jià)格上漲，應(yīng)應(yīng)用（ ）套期保值。A.；B.

18、；C.多頭；D.空頭。90.加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=資本要求×（ ）。A. 99；B.20；C. 12.5；D.8。三、多項(xiàng)選擇1.下面是投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)的有（ ）。A.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)；B.利率風(fēng)險(xiǎn)；C.匯率風(fēng)險(xiǎn)；D.股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)；.E.事件風(fēng)險(xiǎn)。2.屬于投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)的有（ ）。A市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)； B信用風(fēng)險(xiǎn)；C結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)； D操作風(fēng)險(xiǎn)； E流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。3.屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中的線性風(fēng)險(xiǎn)（直接風(fēng)險(xiǎn)）概念的有（ ）。A持續(xù)期；B凸性；C貝塔系數(shù)；D殘差；E德爾塔系數(shù)。4.單個(gè)資產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的基本要素是（ ）。A違約暴露；B違約損失；C違約概率；D期限；E預(yù)期損失。5.基差風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源有（ ）A.時(shí)間因素；B.交叉對(duì)沖；C.數(shù)量

19、因素；D.單位對(duì)沖；E.模型風(fēng)險(xiǎn)。6.違約暴露由（ ）構(gòu)成A.當(dāng)前違約暴露；B.潛在違約暴露；C.預(yù)期損失；D.意外損失；E.回收率。7.信用風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量模式有（ ）。A.盯市模式；B.違約模式；C.意外損失模式；D.期望損失模式；E. VaR模式。8.金融機(jī)構(gòu)不是為盈利而承擔(dān)的，但為開展業(yè)務(wù)又不能回避的風(fēng)險(xiǎn)是（ ）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；B.信用風(fēng)險(xiǎn)；C.操作風(fēng)險(xiǎn)；D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；E.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)。9.與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相比，信用風(fēng)險(xiǎn)的特征有（ ）。A.損益分布對(duì)稱； B.損益分布左偏； C.風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源更多；D.非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)特征明顯； E.無(wú)法律可以運(yùn)用。10.按照新資本協(xié)議，計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)資本要求的方法有（ ）。A.

20、指標(biāo)法；B.內(nèi)部模型法；C.標(biāo)準(zhǔn)法；D.內(nèi)部評(píng)級(jí)法； E.分塊法。11.屬于核心資本的有（ ）。A資本公積；B累積優(yōu)先股；C非累積優(yōu)先股；D準(zhǔn)備金；E長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)。12.按照新資本協(xié)議，納入資本要求的風(fēng)險(xiǎn)有（ ）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；B.系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)；C.非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)；D.信用風(fēng)險(xiǎn)； E.操作風(fēng)險(xiǎn)。13.新資本協(xié)議的三大支柱是（ ）A.內(nèi)部評(píng)級(jí)法； B.最低資本要求； C.監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督檢查； D市場(chǎng)約束； E操作風(fēng)險(xiǎn)。14.屬于附屬資本的有（ ）A.資本公積；B.累積優(yōu)先股；C.非累積優(yōu)先股；D.準(zhǔn)備金；E.長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)。15當(dāng)代風(fēng)險(xiǎn)管理的特點(diǎn)有（ ）。A模型化；B數(shù)量化；C藝術(shù)化；D以綜合風(fēng)險(xiǎn)管理為主

21、；E靠經(jīng)驗(yàn)。16.在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理中，屬于間接風(fēng)險(xiǎn)（非線性風(fēng)險(xiǎn)）概念的有（ ）。A.持續(xù)期；B.貝塔系數(shù)；C.殘差；D.凸性；E.基差風(fēng)險(xiǎn)。17.屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中的線性風(fēng)險(xiǎn)（直接風(fēng)險(xiǎn)）概念的有（ ）。A持續(xù)期；B凸性；C貝塔系數(shù)；D殘差；E德爾塔系數(shù)。18.積極風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)容有（ ）。A.向股東報(bào)告；B.向管理層報(bào)告；C.設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)限額；D.績(jī)效評(píng)價(jià)；E.資本配置。19.基差風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源有（ ）A.時(shí)間因素；B.交叉對(duì)沖；C.數(shù)量因素；D.單位對(duì)沖；E.模型風(fēng)險(xiǎn)。20.違約暴露由（ ）構(gòu)成A.當(dāng)前違約暴露；B.潛在違約暴露；C.預(yù)期損失；D.意外損失；E.回收率。21.對(duì)持續(xù)期及其缺口描述正確的是（

22、）。A.持續(xù)期以年為單位；B.持續(xù)期越大，利率風(fēng)險(xiǎn)越大；C.當(dāng)預(yù)測(cè)利率上升時(shí)，應(yīng)調(diào)整缺口為正值；D.當(dāng)預(yù)測(cè)利率上升時(shí)，應(yīng)調(diào)整缺口為負(fù)值；E.當(dāng)不能預(yù)測(cè)利率變化方向時(shí)，應(yīng)調(diào)整缺口為零。22.信用風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量模式有（ ）。A.盯市模式；B.違約模式；C.意外損失模式；D.期望損失模式；E. VaR模式。23.與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相比，信用風(fēng)險(xiǎn)的特征有（ ）。A.損益分布對(duì)稱； B.損益分布左偏； C.風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源更多；D.非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)特征明顯； E.無(wú)法律可以運(yùn)用。.24.屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中的線性風(fēng)險(xiǎn)（直接風(fēng)險(xiǎn)）概念的有（ ）。A持續(xù)期；B凸性；C貝塔系數(shù)；D殘差；E德爾塔系數(shù)。 25.經(jīng)濟(jì)資本的管理屬性包括（ ）。A

23、股東價(jià)值最大化；B抵御風(fēng)險(xiǎn)；C持續(xù)經(jīng)營(yíng)；D利潤(rùn)最大化；E效用最大化。四、計(jì)算題1.久期計(jì)算；用久期計(jì)算價(jià)格；久期缺口管理；2. 交叉對(duì)沖、久期對(duì)沖、對(duì)沖、對(duì)沖、對(duì)沖；3.正態(tài)分布的VaR、歷史模擬的VaR、邊際VaR、成分VaR（巴林銀行的例題）4.衍生產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)暴露；5. RAROC、SVA貸款利率的確定。五、簡(jiǎn)答題 風(fēng)險(xiǎn)管理變得重要的標(biāo)志性事件，金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型，企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的變遷，金融風(fēng)險(xiǎn)管理的各種策略，風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)或任務(wù)，風(fēng)險(xiǎn)管理和經(jīng)營(yíng)管理、戰(zhàn)略管理之間的關(guān)系，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的識(shí)別的內(nèi)容、目的與工作流程，減少風(fēng)險(xiǎn)的方法，風(fēng)險(xiǎn)管理的成本，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因，融資流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，導(dǎo)致操作風(fēng)

24、險(xiǎn)的內(nèi)部因素，操作風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵，套期保值應(yīng)注意的事項(xiàng)，信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的區(qū)別，計(jì)算經(jīng)濟(jì)資本要涉及的參數(shù)，用圖示表示銀行通過(guò)預(yù)期損失和非預(yù)期損失進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制的手段。六、綜合題（一）套期保值一般是針對(duì)線性風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)沖技術(shù)，這需要將風(fēng)險(xiǎn)分解為風(fēng)險(xiǎn)暴露和市場(chǎng)因子，同時(shí)引入一階靈敏度的概念，根據(jù)所學(xué)知識(shí)回答下列問(wèn)題：1.分別寫出市場(chǎng)因子為利率和股票指數(shù)的靈敏度的概念；2.寫出線性風(fēng)險(xiǎn)與非線性風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的度量概念；3.針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)暴露和市場(chǎng)因子，風(fēng)險(xiǎn)管理者較易控制的是什么，需要重點(diǎn)檢測(cè)的又是什么；4.久期缺口是利率風(fēng)險(xiǎn)管理的重要概念，推導(dǎo)出影響金融機(jī)構(gòu)權(quán)益的久期缺口表達(dá)式，并分析預(yù)期利率上升和不能預(yù)期利率變動(dòng)

25、方向的久期缺口操作方向；5.現(xiàn)在，投資組合的管理者持有一個(gè)修正久期為5年的$1000萬(wàn)的債券組合，該投資組合需要對(duì)沖3個(gè)月。當(dāng)前的期貨價(jià)格為9516，名義值是$10萬(wàn)，假定修正久期為6年，計(jì)算達(dá)到最優(yōu)套期保值所需的合約數(shù)。（二）在險(xiǎn)價(jià)值或風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值作為一個(gè)概念面世后，就受到金融界的普遍關(guān)注，并迅速地將之運(yùn)用到風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)踐中去，使其成為當(dāng)前最有影響的風(fēng)險(xiǎn)度量方法。根據(jù)所學(xué)知識(shí)回答下列問(wèn)題。1.什么是風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值或在險(xiǎn)價(jià)值？寫出其英文。2.用數(shù)學(xué)公式表達(dá)出風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。3.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值的計(jì)算涉及到哪些參數(shù)？巴塞爾委員會(huì)對(duì)這些參數(shù)是如何規(guī)定的？4.寫出回報(bào)率為正態(tài)分布假設(shè)下的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值計(jì)算公式。5.假定某資產(chǎn)組合

26、的回報(bào)率服從正態(tài)分布，波動(dòng)性服從規(guī)則，日波動(dòng)率為0.002，其當(dāng)前價(jià)值為1000萬(wàn)元，求出置信水平C為99%的10日風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。6.計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值的核心是什么？有哪些方法解決這個(gè)核心？計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值要涉及哪些參數(shù)？期中，95%的置信水平意味著什么？（三）在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理的過(guò)程中，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與度量是風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)與前提，沒(méi)有度量就不可能進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖或套期保值，也不可能進(jìn)行綜合風(fēng)險(xiǎn)管理和資本配置，根據(jù)所學(xué)知識(shí)，回答下列問(wèn)題：1.常用于建模的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分為哪幾類？2為了度量風(fēng)險(xiǎn)，首先要確定風(fēng)險(xiǎn)暴露和市場(chǎng)因子，請(qǐng)說(shuō)明這一做法的意義。3.由于資產(chǎn)價(jià)值可以表示成市場(chǎng)因子的函數(shù)（即定價(jià)公式），為了了解資產(chǎn)價(jià)值隨市場(chǎng)因子

27、的變化程度，需要靈敏度的概念，寫出收益和收益率與靈敏度的變化關(guān)系式。4.總風(fēng)險(xiǎn)（損益）可以分解成線性風(fēng)險(xiǎn)和非線性風(fēng)險(xiǎn)，針對(duì)線性風(fēng)險(xiǎn)和非線性風(fēng)險(xiǎn)的度量系數(shù)有哪些？在套利交易策略中常采用的措施又是什么？5.如果用期貨進(jìn)行套期保值，擁有的資產(chǎn)組合的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)轉(zhuǎn)為基差風(fēng)險(xiǎn)，請(qǐng)解釋基差風(fēng)險(xiǎn)及其產(chǎn)生的原因。6.在對(duì)沖過(guò)程中，因?yàn)榛铒L(fēng)險(xiǎn)的存在，總有一個(gè)最優(yōu)對(duì)沖比例，那么什么是最優(yōu)對(duì)沖比例？用公式將之表示出來(lái)。7.針對(duì)期權(quán)等非線性資產(chǎn)，非線性風(fēng)險(xiǎn)很大，為此需要線性對(duì)沖和非線性對(duì)沖，請(qǐng)解決下面問(wèn)題：假定某金融機(jī)構(gòu)有如下三個(gè)買賣英鎊的期權(quán)頭寸：資 產(chǎn)看漲期權(quán)多頭看漲期權(quán)空頭看跌期權(quán)空頭頭 寸100000-200000-500000.5330.468-0.508問(wèn)：該機(jī)構(gòu)進(jìn)行多少英鎊現(xiàn)貨交易，可使該組合達(dá)到對(duì)沖？（四）下表是某組合的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告。根據(jù)表中信息解決問(wèn)題資產(chǎn)因子頭寸邊際VaR成分VaR長(zhǎng)期債券I110