《福布斯》聯(lián)合宜信財(cái)富發(fā)布財(cái)富白皮書

1、大眾富裕階層迅速擴(kuò) 大眾富裕階層 大眾富裕階層的 大眾富裕人群中70 后為中堅(jiān)力量大眾富裕階層追求中低等風(fēng)險(xiǎn)，福布斯聯(lián)合宜信財(cái)富發(fā)布財(cái)富白皮書福布斯聯(lián)合宜信財(cái)富發(fā)布財(cái)富白皮書時(shí)間:2013-03-28 14:17 來源:財(cái)富動態(tài)作者 :aa 點(diǎn)擊: 3308 次3 月 28 日，上海國際知名財(cái)經(jīng)雜志 福布斯 中文版聯(lián) 合宜信財(cái)富發(fā)布最新調(diào)研成果中國大眾富裕階層財(cái)富白皮 書。這是福布斯 繼 2010 年推出針對可投資資產(chǎn)在 1000 萬元人民幣以上高凈值富裕人群的中國私人財(cái)富白皮書 之后，首次對中國大眾富裕階層展開調(diào)研。 參考國 際通行標(biāo)準(zhǔn)， 福布斯定義的大眾富裕階層是指，個(gè)人可 投資資產(chǎn)在 1

2、0 萬美元（約 63 萬元人民幣） 至 100 萬美元（約 630 萬元人民幣）之間的中國中產(chǎn)階級群體。這部分人群中 很大一部分被通俗地稱為“高級白領(lǐng)”。其中，個(gè)人可投資資 產(chǎn)包括個(gè)人持有的流動性資產(chǎn)， 如現(xiàn)金、 存款、股票、基金、 債券、保險(xiǎn)及其他金融性理財(cái)產(chǎn)品，以及個(gè)人持有的投資性 房產(chǎn)等。 報(bào)告發(fā)現(xiàn)： 中國私人財(cái)富快速增 長， 2012 年末中國個(gè)人可投資資產(chǎn)總額約 83.1 萬億元，同 比 2011 年增加 13.7% 。（ 圖 1） 大， 2012 年末達(dá)到了 1,026 萬人 人均可投資資產(chǎn)在 133 萬元左右。 財(cái)富來源多樣化、投資需求強(qiáng)勁。目前最青睞較有保障的理財(cái)產(chǎn)品。 大眾富

3、裕階層有 一定的移民傾向，但對配置海外資產(chǎn)有所保留。 盡 管有 3/4 的表示無移民打算， 但希望子女海外留學(xué)的達(dá)到 3/4 （圖 2）龐大的大眾富裕階層群體及他們掌握的財(cái)富，給私人理財(cái)機(jī)構(gòu)帶來歷史性機(jī)遇。 福布斯 中文版總編輯周健工表示： “大眾富裕階層的擴(kuò)大， 是中國經(jīng) 濟(jì)與社會健康發(fā)展的一個(gè)標(biāo)志。實(shí)現(xiàn)以人為本的城市化，也 是要造就中產(chǎn)階層。他們將構(gòu)成中國納稅人的中堅(jiān)。 福布 斯中文版將持續(xù)調(diào)研大眾富裕階層的個(gè)人及家庭的資產(chǎn)狀 況，為相關(guān)的金融理財(cái)服務(wù)提供參考?！?“過去，國 內(nèi)財(cái)富管理機(jī)構(gòu)關(guān)注的大多是可投資資產(chǎn)在 600 萬人民幣以 上的高凈值人士，針對這一群體的研究報(bào)告也有很多。但數(shù)

4、目最龐大的大眾富裕階層群體，則一直沒有對應(yīng)的專業(yè)財(cái)富 管理機(jī)構(gòu)。 未來，相信大眾富裕階層將會繼高凈值人士之后， 成為財(cái)富管理行業(yè)的第二增長點(diǎn)。 ”曾在國際知名財(cái)富管理機(jī) 構(gòu)多年擔(dān)任資深策略師，現(xiàn)任宜信財(cái)富首席財(cái)富管理專家的 呂騏博士介紹說。 中國大眾富裕階層在近兩年內(nèi)迅 速壯大。2010 年這一群體人數(shù)達(dá)到了 794 萬人 ,2012 年達(dá)到 了 1,026 萬人。按照近幾年個(gè)人資產(chǎn)增速推算，這一群體在 2013 年底將達(dá)到 1,202 萬人。這一群體所掌握的私人財(cái)富 也在快速增加。他們的人均可投資資產(chǎn)在 133 萬元左右。 大眾富裕階層目前的主體人群為 60 后及 70 后。 70 后在總

5、體數(shù)量中占比逾 3 成，這部分人經(jīng)過一定社會的積累，成為 大眾富裕階層的中堅(jiān)力量。 80 后正處在事業(yè)發(fā)展的的高速成 長期，其所占比重也不容小覷。數(shù)據(jù)表明這一類人群的學(xué)歷 普遍較高，本科及以上學(xué)歷占比總超過 2/3 。由此可將他們 的總體形象概括為一群有高文化基礎(chǔ)的中青年人。男性在總 體數(shù)量中以低于 10% 的優(yōu)勢略勝女性一籌， 性別差距并不明 顯。 這一群體的財(cái)富來源，基本為工資或者企業(yè)分 紅，部分來自于企業(yè)、 房地產(chǎn)投資及股市投資等渠道。 42.3% 的大眾富裕階層擁有兩個(gè)及兩個(gè)以上的財(cái)富來源。 不超過 40% 的女性以夫妻共有財(cái)產(chǎn)作為財(cái)富來源，這顯示了女性富裕階 層的資產(chǎn)獨(dú)立性較高。近年

6、來一直成為投資主要渠道的房地 產(chǎn)投資和股市投資獲利作為獲利來源也占據(jù)了不小比例，各 有 18.8% 和 16.3% 。 這一群體在擁有一定的經(jīng)濟(jì)基 礎(chǔ)后，更關(guān)注精神愉悅和生活品質(zhì)。他們喜愛度假旅游，并 注重身體健康，將大量的時(shí)間用于運(yùn)動健身。他們還對收藏 品感興趣，增加生活品味陶冶情操的同時(shí)也將收藏作為投資 方式之一。 高凈值人士是私人銀行的寵兒，但隨著 財(cái)富管理行業(yè)的發(fā)展，市場會更加細(xì)分。以美國為例，大眾 富裕階層也是財(cái)富管理的重要主體，很多美國中產(chǎn)家庭都有 私人財(cái)富管家。無論在美國，還是中國，個(gè)人都沒有能力進(jìn) 行高質(zhì)量的積極投資管理。通過風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整，構(gòu)建兼顧長期收 益和中期穩(wěn)定生活預(yù)算支持的

7、資產(chǎn)配置，這一切需要在專業(yè)的財(cái)富管理機(jī)構(gòu)和理財(cái)師的幫助下才能做到。因此，中國急 速增長的大眾富裕階層人數(shù)，為財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的發(fā)展帶來了 機(jī)會，同時(shí)也對財(cái)富管理機(jī)構(gòu)提出了要求，即始終把客戶的 需求放在首位，看重長期責(zé)任，這樣才能實(shí)現(xiàn)長期的良性發(fā) 展。 大眾富裕階層對于擴(kuò)大自身資產(chǎn)規(guī)模的需求非 常迫切，數(shù)據(jù)顯示近九成的人運(yùn)用個(gè)人資產(chǎn)進(jìn)行了投資。目 前，他們青睞的投資品種的前三大類分別是銀行理財(cái)產(chǎn)品、 房地產(chǎn)及股票。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，這一群體注重資產(chǎn)的更優(yōu)配置、 追求更舒適的生存環(huán)境以及打造下一代的成長教育環(huán)境。與 更加富裕的階層相比， 大眾富裕階層的移民意愿偏低， 76.0% 的人表示自己并無移民打算。但是

8、這一群體中考慮將子女送 到國外留學(xué)的人數(shù)占比達(dá) 3/4 之多。 這一群體在理 財(cái)風(fēng)格上也頗具共性。 94.6% 的受訪者都有投資的經(jīng)驗(yàn)，其 中超過半數(shù) (53.2%) 的投資者投資經(jīng)驗(yàn)在 1 年5 年之間。他 們對于投資期限為 2 年以下的投資品種更加青睞，他們的風(fēng) 險(xiǎn)偏好為“中低檔風(fēng)險(xiǎn)，中低檔收益”。 “大眾富裕階 層正在逐漸成為中國社會的重要力量，研究中國大眾富裕階 層的財(cái)富現(xiàn)狀，以及如何服務(wù)其在財(cái)富的保值增值方面的需 求，有著積極而且深遠(yuǎn)的意義。我們進(jìn)行了一項(xiàng)開拓性的研 究，以后也期待中國更多的機(jī)構(gòu)共同努力，更真實(shí)地了解中 國家庭資產(chǎn)負(fù)債狀況?！?福布斯 中文版調(diào)研總監(jiān)史國偉表 示。福布斯中文版調(diào)研團(tuán)隊(duì)參照國內(nèi)國際上的收入及財(cái) 富分布的有關(guān)研究，運(yùn)用合理的