國際貿易實務 第九章 信用證;

1、第九章 信用證,.,目的 通過學習，了解信用證的定義、種類、內容、性質特點及信用證在外貿中的應用,第一節(jié) 信用證,信用證的產生 1.買賣雙方缺乏信任，尋求中間途徑解決貨和款交接的產物 2. 國際貿易象征性交貨使得信用證項下單據買賣成為可行 3. 買賣雙方從信用證交易中各取所需,.,定義 信用證（letter of credit，l/c）是銀行開立的，有條件的，承諾付款的書面文件。具體地說，就是開證行應進口人的請求和指示，向出口人開立的，一定金額的，在一定條件下保證付款的憑證?！耙欢ń痤~，一定條件”是指開證行的付款是以賣方提交符合信用證的單據為條件。 以 cif買賣合同為例， 出口方按買賣合同和

2、信用證規(guī)定，通過向保險公司投保、商檢機構報檢、將貨物裝船發(fā)運等履約過程，獲取了信用證通常要求的保險單據、商檢證書、海運提單，并連同出口方自己繕制的匯票、發(fā)票裝箱單等有關單據，在規(guī)定時間內送銀行辦理結匯手續(xù)。從本質上講，信用證就是買賣合同條款的單據要求加銀行的付款保證。,.,性質和特點 （一）性質 1. 逆匯法 2. 銀行信用：信用證把原來由進口人履行的憑單付款責任轉由銀行來履行。 信用證交易的性質有三個重要的法律原則： 1）銀行承擔的是絕對責任( absolute responsibility) 2）自足文件（independent instrument），獨立于買賣合同之外。 3）嚴格的相符

3、原則（strict compliance），提交單據和信用證要求嚴格相符，是銀行付款的依據。,.,（二）特點 1. 信用證是一種銀行信用 信用證是開證行的付款承諾，開證行承擔第一付款人的責任。只要賣方提交符合信用證規(guī)定的單據，不論買方情況如何，開證行必須對付款履行絕對的責任。開證行對受益人的承付責任是一種獨立責任，不以進口人的付款作為前提條件。 2. 信用證是獨立于其他合同之外的一種一種自足法律文件 一旦開立，信用證就獨立于合同之外，與原買賣合同無關，信用證各方當事人的權利義務都以信用證為準，不受買賣合同約束。,.,3. 信用證業(yè)務是一種單據的買賣。 信用證項下，銀行實行的是憑單付款的原則，銀

4、行付款的依據僅僅是單據和信用證的規(guī)定表面相符，銀行與貨物無關，與買賣合同無關，與單據的真假無關。,信用證的作用 采用信用證支付方式，在很大程度上緩解了進出口雙方互不信任的矛盾，給進出口雙方及銀行都帶來一定的好處。在國際貿易結算中，信用證的作用主要表現(xiàn)在： （一）對出口商的作用 （二）對進口商的作用 （三）對銀行的作用,（一）對出口商的作用 1. 保證出口商憑單取得貨款。出口商交貨后提交 的單據只要做到與信用證條款相符，銀行就保證支付貨款。信用證支付為出口商收取貨款提供了較為安全的保障。 2. 可以取得資金融通。出口商交貨前，可憑進口商開來的信用證作抵押，向當地銀行借取打包貸款，用以收購、加工、

5、生產出口貨物和打包裝船。有利于出口商的資金融通和擴大出口,（二）對進口商的作用 1. 確保進口商取得出口商履行買賣合同的證據。進口商填寫開證申請書，就是有效地將買賣合同條款轉化為對出口商（受益人）提交單據的要求。例如，進口商申請開證時，可以通過控制信用證條款來約束出口商交貨的時間，交貨的品質和數量，如在信用證中規(guī)定最遲裝運期限，要求出口商提供由信譽良好的公證機構出具的品質、數量或重量證書等，以保證進口商按時、按質、按量收到貨物。 2. 提供資金融通。進口商在開證時，通常需要交納一定的開證押金，如開證行認為進口商資信較好，進口商就有可能在少交或免交部分押金的情況下履行開證義務。,（三）對銀行的作

6、用 開證行接受進口商的開證申請，即承擔開立信用證和憑相符單據付款的責任，這是銀行以自己的信用做出的保證，以銀行信用代替了進口商的商業(yè)信用，所以進口商在申請開證時要向銀行交付一定比例的開證押金或擔保品，為銀行利用資金提供便利。 此外， 在信用證業(yè)務中，銀行每做一項業(yè)務，均可收取各種收益，如開證費、通知費、議付費、保兌費、修改費等各種費用。因此，承辦信用證業(yè)務是各銀行的業(yè)務項目之一。在國際貿易結算中，信譽良好、作風正派的銀行以及高質量的服務又促進了信用證業(yè)務的發(fā)展。,.,信用證當事人 1開證申請人（applicant, opener）買方、進口人 2開證行（issuing or opening b

7、ank）,進口人所在地，受進口人委托開出l/c 的銀行 3受益人（beneficiary）有權用該l/c 的到償付的人，為出口商。 4通知行：（advising or notifying bank）在出口商所在地，收到l/c，通知并將證轉交出口商的銀行，或是開證行代理行，或是出口商往來行,.,5 議付行（negotiating bank） ucp 500首次明確規(guī)定：“議付意指被授權的銀行對匯票及/或單據給付對價，僅僅審核單據未給付對價不構成議付?！币虼?，議付行是指買入或貼現(xiàn)受益人按信用證規(guī)定提交的匯票及/或單據的銀行。信用證中指定特定銀行為議付行的，稱為限制議付信用證；可由任何銀行議付的信用

8、證稱為公開議付信用證，或稱自由議付信用證。 出口商主要關注以上5個當事人。此外，付款行，償付行，保兌行作為了解。,.,信用證的種類 按ucp600，凡信用證都是不可撤銷的，也即未經有關當事人同意，信用證開證行不得自行修改或撤銷信用證，只要受益人提交了符合信用證的單據，開證行必須履行付款義務。 1.即期信用證 sight l/c or l/c at sight 指開證行或付款行見到受益人提交的合格裝運單據及開立的即期匯票后即付款的信用證。是國際貿易最為廣用的信用證。 常有payable by drafts at sight 字樣,.,2. 遠期信用證 usance or time l/c 以遠期

9、匯票，先行承兌，到期付款為特征。常有payable by drafts at days sight字樣 3. 保兌信用證 confirmed l/c 除開證行承擔第一性付款責任外，保兌行也承擔第一付款責任，對受益人最有利。保兌行通常是通知行，有時也可以是出口地的其他銀行或第三國銀行。,.,4. 可轉讓信用證 transferable l/c 通常有 third party documents acceptable 可接受第三方文件條款。（實例） 5.循環(huán)信用證 revolving l/c 特點：期限/總封頂額/不可累積。一般信用證在使用后即告失效，而循環(huán)信用證則可多次循環(huán)使用。通常在分期交貨的

10、情況下采用。,.,6.背對背信用證 back-to-back l/c 以原證作保證開出的信用證，主要適用于存在中間商的交易。 7.對開信用證 reciprocal l/c, 少見 8.紅條款信用證 red clause l/c 也稱打包或預支信用證，收l/c 后或出貨前可支取部分款，到時議付時扣除。如機械出口業(yè)務時用。,.,信用證內容 一，有關l/c 本身的說明 種類，編號，金額貨幣，有效期及到期地點 二，有關匯票規(guī)定：available by your drafts at sight drawn on 三，貨物描述：貨物名稱，規(guī)格，數量，包裝，價格等，要注意與合同內容一致。（實際l/c中不一

11、定有很詳細內容）,.,四，裝運要求：裝運及目的港，裝運期，可否分批及轉運等 一般裝運期有如latest shipment date dec. 25, 2010字句，如沒規(guī)定裝運期即視為雙到期，須非常謹慎。 ucp600中19，31，32條有關條款。,.,五，單據要求 此部分是信用證核心內容，一定須確保能按要求提供全套單證，以保證收款安全。 1. 貨物單據：發(fā)票，裝箱單，產地證等等 其中發(fā)票須嚴格做到和l/c 要求詳細內容一致。 2. 提單：物權憑證，極重要。通常有如下描述：full set clean on board ocean bills of lading, made out to or

12、der, blanked endorsed, marked freight prepaid, notify applicant,.,在fob 條件下，b/l由買方船務出的，有時未必能很好配合我方，所以需注意b/l要求能否滿足，不能則須和客戶交涉修改。 3. 保險單或其他單據。 在其他單據中，有可能某些文件須由客戶提供，成為軟條款，此情況下，須極為小心，如無充分把握，就當要求客戶修改或去掉這樣的條款。否則，軟條款就成了安全收款的障礙。,.,信用證支付的程序 1）買賣雙方談判簽訂合同，規(guī)定以l/c 為付款方式- 2）買方向其所在地開證行申請開證- 3）l/c 開達出口商所在地的通知行- 4）通知行

13、審驗l/c 后通知并將證轉遞給出口商-,.,5）出口商嚴格審核l/c，在確保可以按l/c 要求操作情況下著手貨物生產安排等一系列工作。- 6）貨物生產完畢辦妥出口報關手續(xù)，并取得有關文件后（b/l）向議付行交單議付。- 7）議付行審核整套單據后寄開證行交單索付。-,.,8）開證行向議付行償付。- 9）議付行收到款后轉給出口商帳號。- 10）買方向開證行付款贖單提貨。-,合同中的信用證支付條款 1. 即期信用證支付條款：“買方應于裝運月份前xx天通過賣方可接受的銀行開立并送達賣方不可撤銷的即期信用證，有效期至裝運月份后15天在中國議付?！?the buyers shall open throug

14、h a bank acceptable to the sellers an irrevocable sight letter ofcredit to reach the sellers xx days before the month of shipment, valid for negotiation in chinauntil the 15th day after the month of shipment.),2. 遠期信用證支付條款：“買方應于xx年x月x日前（或接到賣方通知后x天內或簽約后x天內）通過xx銀行開立以賣方為受益人的不可撤銷（可轉讓）的見票后xx天（或裝船日后xx天）付款

15、的銀行承兌信用證，信用證議付有效期延至上述裝運期后15天在中國到期。” the buyers shall arrange with x x bank for opening an irrevocable (transferable) bankers acceptance letter of credit in favor of the sellers before(or withindays after receipt of sellers advice; or withindays after signing of this contract), the said letter of cre

16、dit shall be available by draft (s) at sight (or after date of shipment) and remain valid for negotiation in china until the 15th after the aforesaid time of shipment.),3. 循環(huán)信用證支付條款：“買方應于第一批裝運月份前通過賣方可接受的銀行開立并送達賣方不可撤銷即期循環(huán)信用證，該證在19xx年期間，每月自動可供xx（金額，并保持有效至19xx年1月15日在北京議付?！眛he buyers shall open through

17、a bank acceptable to the sellers an irrevocable revolving letterof credit at sight to reach the sellers x x days before the month of first shipment. thecredit shall be automatically available during the period of 19xx for xx (value) per month,and remain valid for negotiation in beijing until jan.15,

18、 19xx,閱讀書本125頁信用證并回答一下問題,（1）開證人； （2）受益人 ； （3）信用證有效期； （4）裝運港、目的港； （5）裝運期限 （6）商品名稱； （7）要求單據； （8）交單期限； （9）信用證是否可轉讓； （10）信用證是否可撤銷； （11）信用證金額； （12）數量增減百分比； （13）匯票付款期限； （14）能否分批、轉船； （15）付款人：,匯付、托收及信用證三種國際支付方式,匯款(remittance)又稱匯付，是付款人委托所在國銀行，將款項以某種方式付給收款人的結算方式。在國際貿易中采用匯款，通常是由買方按照合同的約定的條件和時間，通過銀行將貸款付給賣方。 托收（collection） 是出口人在貨物裝運后，開具以進口方為付款人的匯款人的匯票（隨附或不隨付貨運單據），委托出口地銀行通過它在進口地的分行或代理行代進口人收取貨款一種結算方式。 信用證（letter of credit）是銀行