上海自貿(mào)區(qū)的政策匯總(金融方面).doc

“一行三會”對上海自貿(mào)區(qū)的政策匯總中國人民銀行： 一、總體原則 （一）堅持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，進(jìn)一步促進(jìn)貿(mào)易投資便利化，擴(kuò)大金融對外開放，推動試驗區(qū)在更高平臺參與國際競爭。 （二）堅持改革創(chuàng)新、先行先試，著力推進(jìn)人民幣跨境使用、人民幣資本項目可兌換、利率市場化和外匯管理等領(lǐng)域改革試點(diǎn)。（三）堅持風(fēng)險可控、穩(wěn)步推進(jìn)，“成熟一項、推動一項”，適時有序組織試點(diǎn)。 二、創(chuàng)新有利于風(fēng)險管理的賬戶體系（四）試驗區(qū)內(nèi)的居民可通過設(shè)立本外幣自由貿(mào)易賬戶（以下簡稱居民自由貿(mào)易賬戶）實(shí)現(xiàn)分賬核算管理，開展本意見第三部分的投融資創(chuàng)新業(yè)務(wù)；非居民可在試驗區(qū)內(nèi)銀行開立本外幣非居民自由貿(mào)易賬戶（以下簡稱非居民自由貿(mào)易賬戶），按準(zhǔn)入前國民待遇原則享受相關(guān)金融服務(wù)。 （五）居民自由貿(mào)易賬戶與境外賬戶、境內(nèi)區(qū)外的非居民賬戶、非居民自由貿(mào)易賬戶以及其他居民自由貿(mào)易賬戶之間的資金可自由劃轉(zhuǎn)。同一非金融機(jī)構(gòu)主體的居民自由貿(mào)易賬戶與其他銀行結(jié)算賬戶之間因經(jīng)常項下業(yè)務(wù)、償還貸款、實(shí)業(yè)投資以及其他符合規(guī)定的跨境交易需要可辦理資金劃轉(zhuǎn)。居民自由貿(mào)易賬戶與境內(nèi)區(qū)外的銀行結(jié)算賬戶之間產(chǎn)生的資金流動視同跨境業(yè)務(wù)管理。（六）居民自由貿(mào)易賬戶及非居民自由貿(mào)易賬戶可辦理跨境融資、擔(dān)保等業(yè)務(wù)。條件成熟時，賬戶內(nèi)本外幣資金可自由兌換。建立區(qū)內(nèi)居民自由貿(mào)易賬戶和非居民自由貿(mào)易賬戶人民幣匯兌的監(jiān)測機(jī)制。 （七）上海地區(qū)金融機(jī)構(gòu)可根據(jù)人民銀行規(guī)定，通過設(shè)立試驗區(qū)分賬核算單元的方式，為符合條件的區(qū)內(nèi)主體開立自由貿(mào)易賬戶，并提供相關(guān)金融服務(wù)。三、探索投融資匯兌便利 （八）促進(jìn)企業(yè)跨境直接投資便利化。試驗區(qū)跨境直接投資，可按上海市有關(guān)規(guī)定與前置核準(zhǔn)脫鉤，直接向銀行辦理所涉及的跨境收付、兌換業(yè)務(wù)。 （九）便利個人跨境投資。在區(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的個人可按規(guī)定開展包括證券投資在內(nèi)的各類境外投資。個人在區(qū)內(nèi)獲得的合法所得可在完稅后向外支付。區(qū)內(nèi)個體工商戶可根據(jù)業(yè)務(wù)需要向其在境外經(jīng)營主體提供跨境貸款。在區(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的境外個人可按規(guī)定在區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)開立非居民個人境內(nèi)投資專戶，按規(guī)定開展包括證券投資在內(nèi)的各類境內(nèi)投資。 （十）穩(wěn)步開放資本市場。區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)可按規(guī)定進(jìn)入上海地區(qū)的證券和期貨交易場所進(jìn)行投資和交易。區(qū)內(nèi)企業(yè)的境外母公司可按國家有關(guān)法規(guī)在境內(nèi)資本市場發(fā)行人民幣債券。根據(jù)市場需求，探索在區(qū)內(nèi)開展國際金融資產(chǎn)交易等。 （十一）促進(jìn)對外融資便利化。根據(jù)經(jīng)營需要，注冊在試驗區(qū)內(nèi)的中外資企業(yè)、非銀行金融機(jī)構(gòu)以及其他經(jīng)濟(jì)組織（以下簡稱區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)）可按規(guī)定從境外融入本外幣資金，完善全口徑外債的宏觀審慎管理制度，采取有效措施切實(shí)防范外債風(fēng)險。 （十二）提供多樣化風(fēng)險對沖手段。區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)可按規(guī)定基于真實(shí)的幣種匹配及期限匹配管理需要在區(qū)內(nèi)或境外開展風(fēng)險對沖管理。允許符合條件的區(qū)內(nèi)企業(yè)按規(guī)定開展境外證券投資和境外衍生品投資業(yè)務(wù)。試驗區(qū)分賬核算單元因向區(qū)內(nèi)或境外機(jī)構(gòu)提供本外幣自由匯兌產(chǎn)生的敞口頭寸，應(yīng)在區(qū)內(nèi)或境外市場上進(jìn)行平盤對沖。試驗區(qū)分賬核算單元基于自身風(fēng)險管理需要，可按規(guī)定參與國際金融市場衍生工具交易。經(jīng)批準(zhǔn)，試驗區(qū)分賬核算單元可在一定額度內(nèi)進(jìn)入境內(nèi)銀行間市場開展拆借或回購交易。四、擴(kuò)大人民幣跨境使用 （十三）上海地區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可在“了解你的客戶”、 “了解你的業(yè)務(wù)”和“盡職審查”三原則基礎(chǔ)上，憑區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)（出口貨物貿(mào)易人民幣結(jié)算企業(yè)重點(diǎn)監(jiān)管名單內(nèi)的企業(yè)除外）和個人提交的收付款指令，直接辦理經(jīng)常項下、直接投資的跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)。 （十四）上海地區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可與區(qū)內(nèi)持有支付業(yè)務(wù)許可證且許可業(yè)務(wù)范圍包括互聯(lián)網(wǎng)支付的支付機(jī)構(gòu)合作，按照支付機(jī)構(gòu)有關(guān)管理政策，為跨境電子商務(wù)（貨物貿(mào)易或服務(wù)貿(mào)易）提供人民幣結(jié)算服務(wù)。 （十五）區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)可從境外借用人民幣資金，借用的人民幣資金不得用于投資有價證券、衍生產(chǎn)品，不得用于委托貸款。 （十六）區(qū)內(nèi)企業(yè)可根據(jù)自身經(jīng)營需要，開展集團(tuán)內(nèi)雙向人民幣資金池業(yè)務(wù)，為其境內(nèi)外關(guān)聯(lián)企業(yè)提供經(jīng)常項下集中收付業(yè)務(wù)。五、穩(wěn)步推進(jìn)利率市場化 （十七）根據(jù)相關(guān)基礎(chǔ)條件的成熟程度，推進(jìn)試驗區(qū)利率市場化體系建設(shè)。（十八）完善區(qū)內(nèi)居民自由貿(mào)易賬戶和非居民自由貿(mào)易賬戶本外幣資金利率的市場化定價監(jiān)測機(jī)制。 （十九）將區(qū)內(nèi)符合條件的金融機(jī)構(gòu)納入優(yōu)先發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓存單的機(jī)構(gòu)范圍，在區(qū)內(nèi)實(shí)現(xiàn)大額可轉(zhuǎn)讓存單發(fā)行的先行先試。（二十）條件成熟時，放開區(qū)內(nèi)一般賬戶小額外幣存款利率上限。 六、深化外匯管理改革 （二十一）支持試驗區(qū)發(fā)展總部經(jīng)濟(jì)和新型貿(mào)易。擴(kuò)大跨國公司總部外匯資金集中運(yùn)營管理試點(diǎn)企業(yè)范圍，進(jìn)一步簡化外幣資金池管理，深化國際貿(mào)易結(jié)算中心外匯管理試點(diǎn)，促進(jìn)貿(mào)易投資便利化。 （二十二）簡化直接投資外匯登記手續(xù)。將直接投資項下外匯登記及變更登記下放銀行辦理，加強(qiáng)事后監(jiān)管。在保證交易真實(shí)性和數(shù)據(jù)采集完整的條件下，允許區(qū)內(nèi)外商直接投資項下的外匯資金意愿結(jié)匯。 （二十三）支持試驗區(qū)開展境內(nèi)外租賃服務(wù)。取消金融類租賃公司境外租賃等境外債權(quán)業(yè)務(wù)的逐筆審批，實(shí)行登記管理。經(jīng)批準(zhǔn)，允許金融租賃公司及中資融資租賃公司境內(nèi)融資租賃收取外幣租金，簡化飛機(jī)、船舶等大型融資租賃項目預(yù)付貨款手續(xù)。 （二十四）取消區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)向境外支付擔(dān)保費(fèi)的核準(zhǔn)，區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)直接到銀行辦理擔(dān)保費(fèi)購付匯手續(xù)。 （二十五）完善結(jié)售匯管理，支持銀行開展面向境內(nèi)客戶的大宗商品衍生品的柜臺交易。 七、監(jiān)測與管理 （二十六）區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和特定非金融機(jī)構(gòu)應(yīng)按照法律法規(guī)要求切實(shí)履行反洗錢、反恐融資、反逃稅等義務(wù)，及時、準(zhǔn)確、完整地向人民銀行和其他金融監(jiān)管部門報送資產(chǎn)負(fù)債表及相關(guān)業(yè)務(wù)信息，并根據(jù)相關(guān)規(guī)定辦理國際收支統(tǒng)計申報；配合金融監(jiān)管部門密切關(guān)注跨境異常資金流動。 （二十七）上海市人民政府可通過建立試驗區(qū)綜合信息監(jiān)管平臺，對區(qū)內(nèi)非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理?？砂茨甓葘^(qū)內(nèi)非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行評估，并根據(jù)評估結(jié)果對區(qū)內(nèi)非金融機(jī)構(gòu)實(shí)施分類管理。（二十八）試驗區(qū)分賬核算單元業(yè)務(wù)計入其法人行的資本充足率核算，流動性管理以自求平衡為原則，必要時可由其上級行提供。 （二十九）區(qū)內(nèi)實(shí)施金融宏觀審慎管理。人民銀行可根據(jù)形勢判斷，加強(qiáng)對試驗區(qū)短期投機(jī)性資本流動的監(jiān)管，直至采取臨時性管制措施。加強(qiáng)與其他金融監(jiān)管部門的溝通協(xié)調(diào)，保證信息的及時充分共享。 （三十）人民銀行將根據(jù)風(fēng)險可控、穩(wěn)步推進(jìn)的原則，制定相應(yīng)細(xì)則后組織實(shí)施，并做好與其他金融監(jiān)管部門審慎管理要求的銜接。 2014年5月22日，央行上海總部發(fā)布了中國(上海)自由貿(mào)易實(shí)驗區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則和中國(上海)自由貿(mào)易實(shí)驗區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)風(fēng)險審慎管理細(xì)則分賬核算業(yè)務(wù)此前備受關(guān)注，但細(xì)則一直沒有落地，今日出臺的細(xì)則規(guī)定了自由貿(mào)易賬戶的開立、賬戶資金使用和管理等內(nèi)容。兩項細(xì)則，全面規(guī)范了實(shí)驗區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)及其風(fēng)險審慎管理，兩者相互匹配，相輔相成。銀監(jiān)會：一、支持中資銀行入?yún)^(qū)發(fā)展。允許全國性中資商業(yè)銀行、政策性銀行、上海本地銀行在區(qū)內(nèi)新設(shè)分行或?qū)I機(jī)構(gòu)。允許將區(qū)內(nèi)現(xiàn)有銀行網(wǎng)點(diǎn)升格為分行或支行。在區(qū)內(nèi)增設(shè)或升格的銀行分支機(jī)構(gòu)不受年度新增網(wǎng)點(diǎn)計劃限制。二、支持區(qū)內(nèi)設(shè)立非銀行金融公司。支持區(qū)內(nèi)符合條件的大型企業(yè)集團(tuán)設(shè)立企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司；支持符合條件的發(fā)起人在區(qū)內(nèi)申設(shè)汽車金融公司、消費(fèi)金融公司；支持上海轄內(nèi)信托公司遷址區(qū)內(nèi)發(fā)展；支持全國性金融資產(chǎn)管理公司在區(qū)內(nèi)設(shè)立分公司；支持金融租賃公司在區(qū)內(nèi)設(shè)立專業(yè)子公司。三、支持外資銀行入?yún)^(qū)經(jīng)營。允許符合條件的外資銀行在區(qū)內(nèi)設(shè)立子行、分行、專營機(jī)構(gòu)和中外合資銀行。允許區(qū)內(nèi)外資銀行支行升格為分行。研究推進(jìn)適當(dāng)縮短區(qū)內(nèi)外資銀行代表處升格為分行、以及外資銀行分行從事人民幣業(yè)務(wù)的年限要求。四、支持民間資本進(jìn)入?yún)^(qū)內(nèi)銀行業(yè)。支持符合條件的民營資本在區(qū)內(nèi)設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險的民營銀行、金融租賃公司和消費(fèi)金融公司等金融機(jī)構(gòu)。支持符合條件的民營資本參股與中、外資金融機(jī)構(gòu)在區(qū)內(nèi)設(shè)立中外合資銀行。五、鼓勵開展跨境投融資服務(wù)。支持區(qū)內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展跨境融資業(yè)務(wù)，包括但不限于大宗商品貿(mào)易融資、全供應(yīng)鏈貿(mào)易融資、離岸船舶融資、現(xiàn)代服務(wù)業(yè)金融支持、外保內(nèi)貸、商業(yè)票據(jù)等。支持區(qū)內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)推進(jìn)跨境投資金融服務(wù)，包括但不限于跨境并購貸款和項目貸款、內(nèi)保外貸、跨境資產(chǎn)管理和財富管理業(yè)務(wù)、房地產(chǎn)信托投資基金等。六、支持區(qū)內(nèi)開展離岸業(yè)務(wù)。允許符合條件的中資銀行在區(qū)內(nèi)開展離岸銀行業(yè)務(wù)。七、簡化準(zhǔn)入方式。將區(qū)內(nèi)銀行分行級以下（不含分行）的機(jī)構(gòu)、高管和部分業(yè)務(wù)準(zhǔn)入事項由事前審批改為事后報告。設(shè)立區(qū)內(nèi)銀行業(yè)準(zhǔn)入事項綠色快速通道，建立準(zhǔn)入事項限時辦理制度，提高準(zhǔn)入效率。八、完善監(jiān)管服務(wù)體系。支持探索建立符合區(qū)內(nèi)銀行業(yè)實(shí)際的相對獨(dú)立的銀行業(yè)監(jiān)管體制，貼近市場提供監(jiān)管服務(wù)，有效防控風(fēng)險。建立健全區(qū)內(nèi)銀行業(yè)特色監(jiān)測報表體系，探索完善符合區(qū)內(nèi)銀行業(yè)風(fēng)險特征的監(jiān)控指標(biāo)。優(yōu)化調(diào)整存貸比、流動性等指標(biāo)的計算口徑和監(jiān)管要求。2014年5月12日，銀監(jiān)會關(guān)于試行中國(上海)自由貿(mào)易試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管相關(guān)制度安排的通知覆蓋了簡化機(jī)構(gòu)和高管準(zhǔn)入實(shí)施細(xì)則、風(fēng)險評估、檢測報表制度這三方面。其中建議在自貿(mào)區(qū)初期，銀行總行不要對試驗區(qū)業(yè)務(wù)和試驗區(qū)內(nèi)分支機(jī)構(gòu)下達(dá)單獨(dú)的存貸比考核標(biāo)準(zhǔn)。三個附件分別為三項針對試驗區(qū)銀行業(yè)的基礎(chǔ)性監(jiān)管制度，包括：關(guān)于簡化自由貿(mào)易試驗區(qū)內(nèi)相關(guān)機(jī)構(gòu)和高管準(zhǔn)入方式的實(shí)施細(xì)則(試行)、自由貿(mào)易試驗區(qū)業(yè)務(wù)風(fēng)險評估指導(dǎo)意見(試行)、自由貿(mào)易試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)測報表制度(試行)。三項制度覆蓋了銀行業(yè)監(jiān)管的事前、事中、事后環(huán)節(jié)，涉及機(jī)構(gòu)、高管、業(yè)務(wù)等重要領(lǐng)域，構(gòu)成了自貿(mào)試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管的基本框架。證監(jiān)會：一、擬同意上海期貨交易所在自貿(mào)區(qū)內(nèi)籌建上海國際能源交易中心股份有限公司，具體承擔(dān)推進(jìn)國際原油期貨平臺籌建工作。依托這一平臺，全面引入境外投資者參與境內(nèi)期貨交易。以此為契機(jī)，擴(kuò)大中國期貨市場對外開放程度。二、支持自貿(mào)區(qū)內(nèi)符合一定條件的單位和個人按照規(guī)定雙向投資于境內(nèi)外證券期貨市場。區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)可按照規(guī)定進(jìn)入上海地區(qū)的證券和期貨交易所進(jìn)行投資和交易；在區(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的境外個人可按規(guī)定在區(qū)內(nèi)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)開立非居民個人境內(nèi)投資專戶，開展境內(nèi)證券期貨投資；允許符合條件的區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)按照規(guī)定開展境外證券期貨投資；在區(qū)內(nèi)就業(yè)并符合條件的個人可按規(guī)定開展境外證券期貨投資。三、區(qū)內(nèi)企業(yè)的境外母公司可按規(guī)定在境內(nèi)市場發(fā)行人民幣債券。根據(jù)市場需要，探索在區(qū)內(nèi)開展國際金融資產(chǎn)交易等。四、支持證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)在區(qū)內(nèi)注冊成立專業(yè)子公司。目前，海通期貨、宏源期貨、廣發(fā)期貨、申萬期貨和華安基金等機(jī)構(gòu)正在設(shè)立或準(zhǔn)備設(shè)立風(fēng)險管理子公司和資產(chǎn)管理子公司。五、支持區(qū)內(nèi)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)開展面向境內(nèi)客戶的大宗商品和金融衍生品的柜臺交易。保監(jiān)會：一、支持在自貿(mào)區(qū)內(nèi)試點(diǎn)設(shè)立外資專業(yè)健康保險機(jī)構(gòu)。 二、支持保險公司在自貿(mào)區(qū)內(nèi)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，開展人民幣跨境再保險業(yè)務(wù)，支持上海研究探索巨災(zāi)保險機(jī)制。三、支持自貿(mào)區(qū)保險機(jī)構(gòu)開展境外投資試點(diǎn)，積極研究在自貿(mào)區(qū)試點(diǎn)擴(kuò)大保險機(jī)構(gòu)境外投資范圍和比例。四、支持國際著名的專業(yè)性保險中介機(jī)構(gòu)等服務(wù)機(jī)構(gòu)以及從事再保險業(yè)務(wù)的社會組織和個人在自貿(mào)區(qū)依法開展相關(guān)業(yè)務(wù)，為保險業(yè)發(fā)展提供專業(yè)技術(shù)配套服務(wù)。五、支持上海開展航運(yùn)保險，培育航運(yùn)保險營運(yùn)機(jī)構(gòu)和航運(yùn)保險經(jīng)紀(jì)人隊伍，發(fā)展上海航運(yùn)保險協(xié)會。六、支持保險公司創(chuàng)新保險產(chǎn)品，不斷拓展責(zé)任保險服務(wù)領(lǐng)域。七、支持上海完善保險市場體系，推動航運(yùn)保險定價中心、再保險中心和保險資金運(yùn)用中心等功能型保